File your Taxes for Free!
  • Get your maximum refund*
  • 100% accurate calculations guaranteed*

TurboTax Federal Free Edition - File Taxes Online

Don't let filing your taxes get you down! We'll help make it as easy as possible. With e-file and direct deposit, there's no faster way to get your refund!

Approved TurboTax Affiliate Site. TurboTax and TurboTax Online, among others, are registered trademarks and/or service marks of Intuit Inc. in the United States and other countries. Other parties' trademarks or service marks are the property of the respective owners.


© 2012 - 2018 All rights reserved.

This is an Approved TurboTax Affiliate site. TurboTax and TurboTax Online, among other are registered trademarks and/or service marks of Intuit, Inc. in the United States and other countries. Other parties' trademarks or service marks are the property of the respective owners.
When discussing "Free e-file", note that state e-file is an additional fee. E-file fees do not apply to New York state returns. Prices are subject to change without notice. E-file and get your refund faster
*If you pay an IRS or state penalty or interest because of a TurboTax calculations error, we'll pay you the penalty and interest.
*Maximum Refund Guarantee - or Your Money Back: If you get a larger refund or smaller tax due from another tax preparation method, we'll refund the applicable TurboTax federal and/or state purchase price paid. TurboTax Federal Free Edition customers are entitled to payment of $14.99 and a refund of your state purchase price paid. Claims must be submitted within sixty (60) days of your TurboTax filing date and no later than 6/15/14. E-file, Audit Defense, Professional Review, Refund Transfer and technical support fees are excluded. This guarantee cannot be combined with the TurboTax Satisfaction (Easy) Guarantee. *We're so confident your return will be done right, we guarantee it. Accurate calculations guaranteed. If you pay an IRS or state penalty or interest because of a TurboTax calculations error, we'll pay you the penalty and interest.
https://turbotax.intuit.com/corp/guarantees.jsp

Free 2011 Tax Forms

Tax Form For 2012Military Filing TaxesHow Do I Amend My 2012 Tax Return OnlineHow Can I File My 2007 Taxes For Free2012 Federal Tax AmendmentNeed To File 2011 Tax Return1040Tax Act 2011Tax CutFree State Returns Taxes FilingSelf Employed Tax Form1040x Electronic FilingTaxaideCheap Tax SoftwareFiling An Amended ReturnWww Irs Gov EfileAmending A Tax Return With TurbotaxWhere To File A 1040xFile ExtensionFiling 2012 Taxes OnlineForm 1040 XFilelateI Need Tax Instruction Booklet For 1040ez2012 Tax Forms FederalAmended Tax Forms2013 Tax Form 1040xFiling Taxes Online FreeIrs Tax Forms 2011Last Day File Taxes 20121040xFree Military Tax FilingFiling State Taxes OnlineFree State Tax Returns OnlineFree Online State TaxesState Tax HelpGov Forms 1040Free Efile For State TaxesFree State Filing TaxesI Need A 1040x FormFiling Late Taxes For 2012

Free 2011 Tax Forms

Free 2011 tax forms Internal Revenue Bulletin:  2013-7  February 11, 2013  Rev. Free 2011 tax forms Proc. Free 2011 tax forms 2013-16 Table of Contents SECTION 1. Free 2011 tax forms PURPOSE SECTION 2. Free 2011 tax forms BACKGROUND—HAMP AND THE HAMP PRINCIPAL REDUCTION ALTERNATIVE SECTION 3. Free 2011 tax forms BACKGROUND—APPLICABLE PROVISIONS OF LAW SECTION 4. Free 2011 tax forms FEDERAL INCOME TAX TREATMENT SECTION 5. Free 2011 tax forms INFORMATION-REPORTING OBLIGATIONS SECTION 6. Free 2011 tax forms HAMP-PRA BORROWERS’ REPORTING OF DISCHARGES OF INDEBTEDNESS UNDER HAMP-PRA SECTION 7. Free 2011 tax forms PENALTY RELIEF FOR 2012 SECTION 8. Free 2011 tax forms SCOPE AND EFFECTIVE DATE SECTION 9. Free 2011 tax forms DRAFTING INFORMATION SECTION 1. Free 2011 tax forms PURPOSE This revenue procedure provides guidance to mortgage loan holders, loan servicers, and borrowers who are participating in the Department of the Treasury’s (Treasury) and Department of Housing and Urban Development’s (HUD) Home Affordable Modification Program® (HAMP®). Free 2011 tax forms Under HAMP, a borrower may be eligible for principal reduction of the outstanding balance of a qualifying mortgage pursuant to the program’s Principal Reduction AlternativeSM (PRA). Free 2011 tax forms In appropriate cases, HAMP has been offering the PRA as part of a HAMP loan modification since the last quarter of 2010. Free 2011 tax forms Current plans call for HAMP to continue accepting new borrowers through the end of 2013. Free 2011 tax forms The Internal Revenue Service (Service) is providing this guidance to address the tax consequences for borrowers (HAMP-PRA borrowers) who are participating in the PRA and the reporting obligations for participating mortgage loan holders and servicers. Free 2011 tax forms SECTION 2. Free 2011 tax forms BACKGROUND—HAMP AND THE HAMP PRINCIPAL REDUCTION ALTERNATIVE . Free 2011 tax forms 01 To help distressed borrowers lower their monthly mortgage payments, Treasury and HUD established HAMP for mortgage loans that are not owned or guaranteed by the Federal National Mortgage Association (Fannie Mae) or the Federal Home Loan Mortgage Corporation (Freddie Mac). Free 2011 tax forms A description of the program can be found at www. Free 2011 tax forms makinghomeaffordable. Free 2011 tax forms gov. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 02 Under HAMP, a participating loan servicer, acting on behalf of the mortgage loan holder, must consider a sequence of modification steps for each eligible borrower’s mortgage loan until the borrower’s monthly payment is reduced to a monthly payment amount determined under the HAMP guidelines. Free 2011 tax forms These steps include a reduction in the mortgage loan’s interest rate, an extension of the mortgage loan’s term, and a reduction in the mortgage loan’s principal balance. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 03 In some cases, the unpaid principal balance of the modified mortgage loan is divided into (1) an amount that bears stated interest and that is used to calculate the borrower’s new monthly mortgage payment (the “Non-forbearance Portion”), and (2) a forbearance amount, which does not bear stated interest and on which periodic payments of stated principal are not required. Free 2011 tax forms The stated principal of the forbearance amount is due upon the earliest of the borrower’s transfer of the property, payoff of the balance on the Non-forbearance Portion of the mortgage loan, or maturity of the mortgage loan. Free 2011 tax forms However, as noted in section 2. Free 2011 tax forms 06 of this revenue procedure, a HAMP-PRA borrower sometimes may not have to pay all or a portion of the forbearance amount. Free 2011 tax forms (The forbearance amount associated with a HAMP-PRA principal reduction is called the “PRA Forbearance Amount. Free 2011 tax forms ”) . Free 2011 tax forms 04 If a mortgage loan is being considered for a HAMP modification and the amount owed on the mortgage loan is greater than 115 percent of the value of the property, then the servicer must consider whether principal reduction under PRA should be used as part of the HAMP modification. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 05 The first step toward a HAMP modification is a trial period plan, in which the borrower’s monthly mortgage payment is set at a monthly payment amount determined under the HAMP guidelines. Free 2011 tax forms The trial period plan effective date is the due date for the first of the reduced payments that are to be made under the trial period plan. Free 2011 tax forms (It is the first day of either the first or the second month after the servicer transmits the trial period notice to the borrower. Free 2011 tax forms ) In general, the trial period is three months, and, during this period, the borrower must satisfy certain conditions before the changes to the terms of the mortgage loan become permanent (the “Trial Period Conditions”). Free 2011 tax forms Specifically, depending on the borrower’s trial period payment history, the borrower’s compliance with HAMP and servicer guidelines, and his or her satisfaction of all other Trial Period Conditions, the borrower will be offered a permanent modification of the terms of the mortgage loan, including monthly mortgage payments that are lower than those under the old mortgage loan. Free 2011 tax forms Until the effective date of a permanent modification, the terms of the existing mortgage loan continue to apply. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 06 After the mortgage loan is permanently modified under HAMP, if the modified mortgage loan is in good standing on the first, second, or third annual anniversary of the trial period plan effective date (the “Three-year Period”), the servicer must reduce the unpaid principal balance of the mortgage loan on the respective anniversary date by one-third of the initial PRA Forbearance Amount. Free 2011 tax forms (The servicer allocates the entire reduction to the remaining PRA Forbearance Amount. Free 2011 tax forms ) In general, if a HAMP-PRA borrower’s mortgage loan is in good standing and if the HAMP-PRA borrower pays in full the Non-forbearance Portion of the mortgage loan prior to the reduction of the entire PRA Forbearance Amount, the servicer must reduce the remaining outstanding principal balance of the mortgage loan by the remaining PRA Forbearance Amount. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 07 In connection with every HAMP loan modification, the HAMP program administrator (acting on behalf of the federal government) provides incentives to the borrower, the servicer, and the investor (that is, the holder of the mortgage loan). Free 2011 tax forms If a HAMP loan modification includes a PRA principal reduction, the HAMP program administrator makes additional incentive payments to the investor. Free 2011 tax forms These additional incentives are called “PRA Investor Incentive Payments” and are generally spread over three years. Free 2011 tax forms The size of the PRA Investor Incentive Payments depends on the amount of principal reduced, the loan-to-value ratio at the time of the HAMP modification, and the loan’s payment history before the modification. Free 2011 tax forms The PRA Investor Incentive Payments range from 18 to 63 percent of the principal amounts reduced. Free 2011 tax forms For purposes of this revenue procedure, the excess of the initial PRA Forbearance Amount of a mortgage loan over the aggregate PRA Investor Incentive Payments scheduled to be paid with respect to that loan is called the “PRA Adjusted Forbearance Amount. Free 2011 tax forms ” . Free 2011 tax forms 08 A PRA Investor Incentive Payment is earned by the investor on each date on which the servicer reduces the unpaid principal balance of the mortgage loan by a portion of the PRA Forbearance Amount (generally, on the first three annual anniversaries of the trial period plan effective date). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 09 If a HAMP-PRA borrower’s early payment in full of the Non-forbearance Portion of the mortgage loan accelerates the reduction of the remaining PRA Forbearance Amount (described above in section 2. Free 2011 tax forms 06 of this revenue procedure), the remaining PRA Investor Incentive Payments from the HAMP program administrator are also accelerated. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 10 If, prior to completion of the Three-year Period, a mortgage loan ceases to be in good standing because of the HAMP-PRA borrower’s payment history, then the remaining PRA Forbearance Amount is not further reduced and is due when the HAMP-PRA borrower transfers the property, the HAMP-PRA borrower refinances, or otherwise pays off the Non-forbearance Portion of the mortgage loan, or the mortgage loan matures. Free 2011 tax forms SECTION 3. Free 2011 tax forms BACKGROUND—APPLICABLE PROVISIONS OF LAW . Free 2011 tax forms 01 Under § 61 of the Internal Revenue Code, except as otherwise provided in subtitle A, gross income means all income from whatever source derived, including income from discharge of indebtedness. Free 2011 tax forms See § 61(a)(12). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 02 Under § 1. Free 2011 tax forms 1001-3 of the Income Tax Regulations, if a debt instrument undergoes a significant modification, then the modification results in an exchange of the original debt instrument for the modified debt instrument. Free 2011 tax forms In general, an agreement to change a term of a debt instrument is a modification at the time the borrower and holder enter into the agreement, even if the change in term is not immediately effective. Free 2011 tax forms However, if the change is conditioned on reasonable closing conditions, a modification occurs on the closing date of the agreement. Free 2011 tax forms See § 1. Free 2011 tax forms 1001-3(c)(6). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 03 Under § 108(e)(10), in the case of a debt-for-debt exchange (including a deemed exchange under § 1. Free 2011 tax forms 1001-3), the borrower is treated as having satisfied the original debt instrument with an amount of money equal to the issue price of the new debt instrument. Free 2011 tax forms If the amount of debt satisfied in this manner exceeds that issue price, the borrower realizes discharge of indebtedness income on the exchange. Free 2011 tax forms See also § 1. Free 2011 tax forms 61-12(c). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 04 The issue price of a non-publicly traded debt instrument issued for non-publicly traded property generally reflects the amount of principal that the borrower is required to pay to the holder of the instrument. Free 2011 tax forms If a borrower has the ability to avoid paying certain amounts (including principal) without violating the terms of the instrument, the payment schedule for the instrument is generally determined based on an assumption that the borrower will avoid any requirement to make those payments. Free 2011 tax forms See, e. Free 2011 tax forms g. Free 2011 tax forms , §§ 1. Free 2011 tax forms 1272-1(c)(5) and 1. Free 2011 tax forms 1274-2(d). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 05 Under § 108(a), gross income does not include any amount that but for § 108(a) would be includible in gross income by reason of the discharge (in whole or in part) of a taxpayer’s indebtedness if (1) the indebtedness discharged is qualified principal residence indebtedness that is discharged before January 1, 2014, or (2) the discharge occurs when the taxpayer is insolvent. Free 2011 tax forms Section 108(a)(1)(E) and 108(a)(1)(B). Free 2011 tax forms (Although § 108 contains other exclusions as well, this revenue procedure focuses on these two exclusions because they are the most likely to apply to the greatest number of HAMP-PRA borrowers. Free 2011 tax forms ) . Free 2011 tax forms 06 Under §§ 108(h) and 163(h)(3)(B), qualified principal residence indebtedness is any indebtedness that is incurred by a borrower to buy, build, or substantially improve the borrower’s principal residence and is secured by that residence. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 07 Qualified principal residence indebtedness also includes a loan secured by the borrower’s principal residence that refinances qualified principal residence indebtedness, but only to the extent of the amount of the refinanced indebtedness. Free 2011 tax forms See §§ 108(h) and 163(h)(3)(B)(i). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 08 The maximum amount of discharged indebtedness that a borrower may exclude from gross income under the qualified principal residence indebtedness exclusion is $2,000,000 ($1,000,000 for a married individual filing a separate return). Free 2011 tax forms Under § 108(h)(4), if only part of the discharged indebtedness is qualified principal residence indebtedness, then the exclusion applies only to the amount of the discharged indebtedness that exceeds the amount of the loan (determined immediately before the discharge) that is not qualified principal residence indebtedness. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 09 Under § 108(a)(3), the insolvency exclusion applies to the lesser of the amount of the debt discharged or the amount by which the taxpayer is insolvent immediately before the discharge. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 10 Section 108(d)(3) provides that, for purposes of the insolvency exclusion, a taxpayer is insolvent to the extent that the taxpayer’s total liabilities exceed the fair market value of all of the taxpayer’s assets immediately before the discharge of indebtedness. Free 2011 tax forms Under § 108(a)(2)(C), the qualified principal residence indebtedness exclusion takes precedence over the insolvency exclusion when both exclusions apply to discharged indebtedness, unless the taxpayer elects to apply the insolvency exclusion. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 11 If an amount is excluded from gross income as a discharge of qualified principal residence indebtedness, the taxpayer must reduce the basis of the taxpayer’s principal residence. Free 2011 tax forms See § 108(h)(1). Free 2011 tax forms If a discharged amount is excluded from gross income because the taxpayer was insolvent when the discharge occurred, the taxpayer must reduce certain tax attributes (possibly including basis). Free 2011 tax forms See § 108(b). Free 2011 tax forms For further discussion of income from the discharge of indebtedness, the qualified principal residence indebtedness exclusion, the insolvency exclusion, and other exclusions from gross income that may apply, see Publication 4681, Canceled Debts, Foreclosures, Repossessions, and Abandonments (for Individuals). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 12 Taxpayers who exclude any discharged amounts from gross income report both the exclusion and the resulting reduction in basis or other tax attributes on Form 982, Reduction of Tax Attributes Due to Discharge of Indebtedness (and Section 1082 Basis Adjustment). Free 2011 tax forms See Form 982 instructions and Publication 4681. Free 2011 tax forms This form is to be filed with the tax return for the taxable year in which the amount is discharged but is excluded from gross income. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 13 Governmental payments made to or on behalf of individuals or other persons are included within the broad definition of gross income under § 61 unless an exception applies. Free 2011 tax forms See Notice 2003-18, 2003-1 C. Free 2011 tax forms B. Free 2011 tax forms 699, and Rev. Free 2011 tax forms Rul. Free 2011 tax forms 79-356, 1979-2 C. Free 2011 tax forms B. Free 2011 tax forms 28. Free 2011 tax forms However, if disbursements are made by a governmental unit to individuals in the interest of the general welfare (that is, are generally based on individual or family need) and the disbursements do not represent compensation for services, then the amounts disbursed are excluded from the income of the recipient (general welfare exclusion). Free 2011 tax forms See Rev. Free 2011 tax forms Rul. Free 2011 tax forms 2005-46, 2005-2 C. Free 2011 tax forms B. Free 2011 tax forms 120, and Rev. Free 2011 tax forms Rul. Free 2011 tax forms 75-246, 1975-1 C. Free 2011 tax forms B. Free 2011 tax forms 24. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 14 Under § 451 and § 1. Free 2011 tax forms 451-1(a), a taxpayer that uses the cash receipts and disbursements method of accounting includes income in gross income when the taxpayer actually or constructively receives the income. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 15 Section 6041 requires every person engaged in a trade or business (including the United States and its agencies) to (1) file an information return (Form 1099-MISC, Miscellaneous Income, is used for this purpose) for each calendar year in which the person makes, in the course of its trade or business, payments to another person of fixed or determinable income aggregating $600 or more, and (2) furnish a copy of the information return to that other person. Free 2011 tax forms See § 6041(a) and (d) and § 1. Free 2011 tax forms 6041-1(a)(1) and (b). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 16 Section 6050P requires applicable entities (including the United States and its agencies, financial entities, and any organization a significant trade or business of which is the lending of money) to (1) file an information return (Form 1099-C, Cancellation of Debt, is used for this purpose) for each calendar year in which it discharges indebtedness of another person of $600 or more, and (2) furnish a copy of the information return to that other person. Free 2011 tax forms See § 6050P(a)-(c) and §§ 1. Free 2011 tax forms 6050P-1(a) and 1. Free 2011 tax forms 6050P-2(a) and (d). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 17 Section 6721 imposes penalties with respect to information returns required to be filed with the Service. Free 2011 tax forms These penalties apply in the case of a failure to timely file an information return, a failure to include all required information on the return, or the inclusion of incorrect information on the return. Free 2011 tax forms Section 6724(d)(1) includes Forms 1099-MISC and 1099-C in the term “information return. Free 2011 tax forms ” . Free 2011 tax forms 18 Section 6722 imposes penalties with respect to payee statements required to be furnished to payees. Free 2011 tax forms These penalties apply in the case of a failure to timely furnish a payee statement, a failure to include all required information on the statement, or the inclusion of incorrect information on the payee statement. Free 2011 tax forms Section 6724(d)(2) includes in the term “payee statement” copies of Forms 1099-MISC and 1099-C that are required to be furnished to taxpayers. Free 2011 tax forms SECTION 4. Free 2011 tax forms FEDERAL INCOME TAX TREATMENT . Free 2011 tax forms 01 Because a HAMP modification with a PRA principal reduction is a significant modification, it results in a deemed debt-for-debt exchange in which the HAMP-PRA borrower satisfies the old mortgage loan by issuing a new one. Free 2011 tax forms See § 1. Free 2011 tax forms 1001-3. Free 2011 tax forms At the time of the modification, therefore, under § 108 and this revenue procedure, the HAMP-PRA borrower realizes discharge of indebtedness income equal to any excess of the adjusted issue price of the old mortgage loan (which was satisfied in the deemed exchange) over the issue price of the new (post-modification) mortgage loan. Free 2011 tax forms See also § 61(a)(12) and § 1. Free 2011 tax forms 61-12(c). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 02 A HAMP-PRA borrower has the ability to avoid payment of the PRA Adjusted Forbearance Amount. Free 2011 tax forms Because the HAMP-PRA borrower has this ability, that amount should not be taken into account in determining the issue price of the new mortgage loan. Free 2011 tax forms Because the issue price of the new mortgage loan does not include the PRA Adjusted Forbearance Amount, the PRA Adjusted Forbearance Amount contributes to the excess of the adjusted issue price of the old mortgage loan (which was satisfied in the deemed exchange) over the issue price of the new mortgage loan. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 03 On the other hand, the investor has not given up its right to receive the remainder of the PRA Forbearance Amount, because the HAMP program administrator is expected to make those payments on the HAMP-PRA borrower’s behalf by making the PRA Investor Incentive Payments. Free 2011 tax forms Because the remainder of the PRA Forbearance Amount is payable in this manner, that remainder is included in the issue price of the new mortgage loan. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 04 The Trial Period Conditions are reasonable closing conditions that must be satisfied before the changes to the terms of the mortgage loan become permanent. Free 2011 tax forms Therefore, for purposes of § 1. Free 2011 tax forms 1001-3, the date of the modification is the date of the permanent modification. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 05 Unless an exclusion applies, the HAMP-PRA borrower includes in gross income the discharge of indebtedness income described in section 4. Free 2011 tax forms 01 of this revenue procedure for the taxable year in which the permanent modification occurs. Free 2011 tax forms Under certain conditions, however, section 6 of this revenue procedure permits a borrower to report the discharge of indebtedness under HAMP-PRA over the Three-year Period. Free 2011 tax forms The qualified principal residence indebtedness exclusion under § 108(a)(1)(E) and the insolvency exclusion under § 108(a)(1)(B) are two exclusions that may apply to the discharge. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 06 The PRA Investor Incentive Payment is treated as a payment on the mortgage loan by the HAMP program administrator on behalf of the HAMP-PRA borrower. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 07 To the extent that the HAMP-PRA borrower uses the property as the HAMP-PRA borrower’s principal residence or the property is occupied by the HAMP-PRA borrower’s legal dependent, parent, or grandparent without rent being charged or collected, the HAMP-PRA borrower excludes from his or her gross income under the general welfare exclusion the PRA Investor Incentive Payments that the HAMP program administrator makes to the investor in the mortgage loan. Free 2011 tax forms This is consistent with Rev. Free 2011 tax forms Rul. Free 2011 tax forms 2009-19, 2009-28 I. Free 2011 tax forms R. Free 2011 tax forms B. Free 2011 tax forms 111, which addressed the treatment of Pay-for-Performance Success Payments. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 08 To the extent that the HAMP-PRA borrower uses the property as a rental property or holds the property vacant and available for rent, the HAMP-PRA borrower includes PRA Investor Incentive Payments in gross income. Free 2011 tax forms If the HAMP-PRA borrower uses the cash receipts and disbursements method of accounting, then the HAMP-PRA borrower includes a PRA Investor Incentive Payment in gross income in the taxable year in which it is applied as a payment on the HAMP-PRA borrower’s mortgage loan. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 09 As described in section 2. Free 2011 tax forms 09 of this revenue procedure, if a HAMP-PRA borrower pays in full the Non-forbearance Portion of the mortgage loan while the loan is in good standing and prior to completion of the Three-year Period, that payment accelerates both the reduction in the remaining PRA Forbearance Amount and the PRA Investor Incentive Payments from the HAMP program administrator. Free 2011 tax forms To the extent that the HAMP-PRA borrower is described in section 4. Free 2011 tax forms 07 of this revenue procedure, the HAMP-PRA borrower excludes from his or her gross income under the general welfare exclusion the accelerated PRA Investor Incentive Payments. Free 2011 tax forms To the extent that the HAMP-PRA borrower is described in section 4. Free 2011 tax forms 08 of this revenue procedure, the HAMP-PRA borrower includes in income in the year of the acceleration the remaining amount of the PRA Investor Incentive Payment. Free 2011 tax forms SECTION 5. Free 2011 tax forms INFORMATION-REPORTING OBLIGATIONS . Free 2011 tax forms 01 Under § 6050P, the investor is required to file a Form 1099-C with respect to a borrower who realizes discharge of indebtedness of $600 or more. Free 2011 tax forms A copy of this form is required to be furnished to the borrower. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 02 As stated in sections 4. Free 2011 tax forms 01 and 4. Free 2011 tax forms 04 of this revenue procedure, the HAMP-PRA discharge of indebtedness is realized at the time of the permanent modification of the mortgage loan. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 03 An investor is an applicable entity that is required under § 1. Free 2011 tax forms 6050P-1 and this revenue procedure to issue a Form 1099-C for discharge of indebtedness. Free 2011 tax forms Under § 1. Free 2011 tax forms 6050P-1(b)(2)(F), the permanent modification of a mortgage loan is an identifiable event. Free 2011 tax forms Identifiable events determine when Forms 1099-C have to be issued. Free 2011 tax forms Thus, the Form 1099-C is issued for the calendar year in which the permanent mortgage loan modification occurs. Free 2011 tax forms This rule under § 1. Free 2011 tax forms 6050P-1(b)(2)(F) applies even if, under section 6 of this revenue procedure, the HAMP-PRA borrower chooses to treat the HAMP-PRA discharge as being realized at the times when the unpaid principal balance of the new mortgage loan is reduced. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 04 The investor (or the loan servicer acting on behalf of the investor) reports the full amount of the discharge on the Form 1099-C regardless of whether some or all of the amount is excludible from income under the qualified principal residence indebtedness exclusion, the insolvency exclusion, or any other exclusion that may apply. Free 2011 tax forms That discharged amount will generally be the PRA Adjusted Forbearance Amount (which does not include the amounts expected to be satisfied by PRA Investor Incentive Payments). Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 05 To the extent that PRA Investor Incentive Payments are made on behalf of a HAMP-PRA borrower who is described in section 4. Free 2011 tax forms 07 of this revenue procedure, the PRA Investor Incentive Payments are excluded from the gross income of the HAMP-PRA borrower, and thus they are not fixed or determinable income to the HAMP-PRA borrower. Free 2011 tax forms Under § 6041, these payments are not subject to information reporting. Free 2011 tax forms See Notice 2011-14, 2011-11 I. Free 2011 tax forms R. Free 2011 tax forms B. Free 2011 tax forms 544, 546. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 06 To the extent that PRA Investor Incentive Payments are made on behalf of a HAMP-PRA borrower who is described in section 4. Free 2011 tax forms 08 of this revenue procedure, the PRA Investor Incentive Payments are includible in gross income as fixed or determinable income in the taxable year required by the HAMP-PRA borrower’s method of accounting. Free 2011 tax forms The payment is subject to the information reporting requirements of § 6041, as described in section 3. Free 2011 tax forms 15 of this revenue procedure. Free 2011 tax forms Accordingly, the HAMP program administrator is required to issue a Form 1099-MISC reporting the PRA Investor Incentive Payment. Free 2011 tax forms SECTION 6. Free 2011 tax forms HAMP-PRA BORROWERS’ REPORTING OF DISCHARGES OF INDEBTEDNESS UNDER HAMP-PRA . Free 2011 tax forms 01 In general. Free 2011 tax forms The HAMP-PRA program began in the last quarter of 2010, and since that time there has been uncertainty about whether the amount of the discharge of indebtedness should be reported in the year of the permanent modification or over the Three-year Period (when the unpaid principal balance on the new mortgage loan is reduced). Free 2011 tax forms As a result, some HAMP-PRA borrowers have been reporting the discharge of indebtedness under HAMP-PRA over the Three-year Period. Free 2011 tax forms Given the temporary nature of the program and the issuance of this guidance after participation in the program has begun, in the interests of equitable and sound tax administration, HAMP-PRA borrowers may report discharges of indebtedness under HAMP-PRA under the rules in this section 6. Free 2011 tax forms A HAMP-PRA borrower may choose to report discharges of indebtedness under HAMP-PRA pursuant to the rules in this section 6 only if the borrower applies the same borrower option under section 6. Free 2011 tax forms 02 of this revenue procedure consistently to the taxable year of the permanent modification and to all subsequent taxable years. Free 2011 tax forms Thus, a HAMP-PRA borrower may not choose a borrower option under section 6. Free 2011 tax forms 02 of this revenue procedure if a statute of limitations has expired for any of the taxable years that are necessary for consistent application of that option. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 02 HAMP-PRA borrower options. Free 2011 tax forms A HAMP-PRA borrower may treat the HAMP-PRA discharge as being realized in either of the following ways— (1) One hundred percent of the PRA Adjusted Forbearance Amount at the time of the permanent modification; or (2) One third of the PRA Adjusted Forbearance Amount on each of the first three annual anniversaries of the trial period plan effective date (described in section 2. Free 2011 tax forms 06 of this revenue procedure), when, as required by the terms of the new mortgage loan, the servicer reduces the unpaid principal balance of the new mortgage loan. Free 2011 tax forms If some or all of the reduction in the unpaid principal balance is accelerated (as described in section 2. Free 2011 tax forms 06 of this revenue procedure) because the HAMP-PRA borrower prepays the Non-forbearance Portion of the mortgage loan, then the HAMP-PRA discharge represented by the amount of the reduction that was accelerated is treated as being realized at the time of the accelerated reduction. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 03 HAMP-PRA borrowers who choose to realize the HAMP-PRA discharge at the time of the permanent modification. Free 2011 tax forms (1) If a HAMP-PRA borrower chooses to treat the HAMP-PRA discharge as being realized at the time of the permanent modification, then for the taxable year in which the permanent modification occurs, the HAMP-PRA borrower reports on Form 982 the amount, if any, of the discharge that is excluded from gross income and includes in gross income any remaining discharge. Free 2011 tax forms (2) If a HAMP-PRA borrower’s mortgage loan was permanently modified under HAMP in 2010 or 2011, and if the borrower was reporting the discharge of indebtedness using the method described in section 6. Free 2011 tax forms 02(2) of this revenue procedure, then the borrower may change to reporting the discharge of indebtedness using the method described in section 6. Free 2011 tax forms 02(1) of this revenue procedure by filing a 2012 Form 982 with the borrower’s timely filed (with extensions) 2012 income tax return. Free 2011 tax forms This section 6. Free 2011 tax forms 03(2) applies only if the change to reporting the discharge using the method described in section 6. Free 2011 tax forms 02(1) of this revenue procedure does not change the borrower’s federal income tax liability (including any change in federal income tax liability due to a change in basis or tax attributes (under § 108(h)(1) or § 108(b))) for any taxable year prior to the borrower’s 2012 taxable year. Free 2011 tax forms To make this change, the borrower must— (i) Compute the amount of discharge of indebtedness that would be included in income under § 61(a)(12) or excluded from gross income under § 108, basing the computation of the discharge on the facts as of the year of the permanent modification; and (ii) Report on a 2012 Form 982 the reduction in basis or tax attributes (under § 108(h)(1) or § 108(b)) due to the permanent modification that the borrower would have reported on the Form 982 for the taxable year of the permanent modification, minus any reductions due to the permanent modification that the borrower actually reported on Forms 982 for taxable years prior to 2012. Free 2011 tax forms (3) Example. Free 2011 tax forms The following example illustrates the application of section 6. Free 2011 tax forms 03(2) of this revenue procedure. Free 2011 tax forms In 2010, B’s basis in B’s principal residence was $330,000. Free 2011 tax forms In 2010, B’s mortgage loan on the principal residence is permanently modified under HAMP-PRA. Free 2011 tax forms B realized $30,000 of cancellation of indebtedness from the permanent modification, all of which qualifies for the exclusion from income for qualified principal residence indebtedness under § 108(a)(1)(E). Free 2011 tax forms The trial period plan effective date also fell in 2010. Free 2011 tax forms B’s federal income tax return for 2010 was consistent with B’s reporting this discharge of indebtedness using the method described in section 6. Free 2011 tax forms 02(2) of this revenue procedure. Free 2011 tax forms That is, B’s 2010 return did not include income from discharge of indebtedness under HAMP-PRA, nor did the return contain a Form 982 reporting exclusion of any such discharge of indebtedness. Free 2011 tax forms The next year, B reported on line 10(b) of the 2011 Form 982 that B filed with B’s 2011 federal income tax return a $10,000 reduction in basis in the principal residence. Free 2011 tax forms For 2012, B chooses to change to reporting the discharge of indebtedness using the method described in section 6. Free 2011 tax forms 02(1) of this revenue procedure. Free 2011 tax forms Thus, B files a 2012 Form 982 with B’s timely filed (including extensions) 2012 federal income tax return, and on line 10(b) of that form, B reports a $20,000 basis reduction in the principal residence ($30,000 basis reduction that B would have excluded from income in 2010 using the method described in section 6. Free 2011 tax forms 02(1) of this revenue procedure, minus the $10,000 basis reduction that B reported on B’s 2011 Form 982). Free 2011 tax forms (4) If a HAMP-PRA borrower reports the entire HAMP-PRA discharge using the method described in section 6. Free 2011 tax forms 02(1) of this revenue procedure, and if that HAMP-PRA borrower’s mortgage loan ceases to be in good standing during the Three-year Period as described in section 2. Free 2011 tax forms 10 of this revenue procedure, then some or all of the anticipated reductions in the PRA Adjusted Forbearance Amount will not take place. Free 2011 tax forms Because the amount of these anticipated reductions was not included in determining the issue price of the new mortgage loan that, pursuant to § 1. Free 2011 tax forms 1001-3, the HAMP-PRA borrower is deemed to issue in satisfaction of the old mortgage loan, the issue price of the new mortgage loan was understated. Free 2011 tax forms Under these circumstances, the discharge of indebtedness income determined as of the date of the permanent modification will have been overstated. Free 2011 tax forms (5) The Service will not challenge a HAMP-PRA borrower who is described in section 6. Free 2011 tax forms 03(4) of this revenue procedure and who takes the following corrective measures: (i) If a HAMP-PRA borrower included any of the discharge of indebtedness in gross income, the HAMP-PRA borrower may file an amended return that does not include the amount of the discharge of indebtedness that was previously reported as gross income but that, because of the HAMP-PRA borrower’s failure to keep the new mortgage loan in good standing, was not ultimately discharged. Free 2011 tax forms The amended return should be for the taxable year in which the income was included (that is, the year of the permanent modification), provided the applicable statute of limitations remains open for that taxable year. Free 2011 tax forms (ii) If the HAMP-PRA borrower did not include any of the discharge of indebtedness in gross income (that is, if the HAMP-PRA borrower excluded all of it), the HAMP-PRA borrower may file a new Form 982 that the Service will treat as superseding the earlier Form 982. Free 2011 tax forms The new Form 982 will reflect the revised reduction in basis or in tax attributes (under § 108(h)(1) or § 108(b)). Free 2011 tax forms The new Form 982 should be the Form 982 for the year of the permanent modification and should be filed with the return for the taxable year in which the HAMP-PRA borrower’s mortgage loan ceased to be in good standing. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 04 HAMP-PRA borrowers who choose to treat the HAMP-PRA discharge as being realized on the dates on which the unpaid principal balance of the mortgage loan is reduced. Free 2011 tax forms (1) If a HAMP-PRA borrower chooses to realize the HAMP-PRA discharge at the times that the unpaid principal balance on the new mortgage loan is reduced, instead of at the time of the permanent modification, then the HAMP-PRA borrower’s federal income tax returns for the taxable year that contains the permanent modification and for the subsequent taxable years must not treat any of the discharge as being realized at the time of the permanent modification and must treat the entire HAMP-PRA discharge as being realized in the amounts—and at the times—of the reductions in the unpaid principal balance. Free 2011 tax forms Except as described in the last sentence of this paragraph, therefore, the income tax return for the year of the permanent modification must include no gross income from—nor report on Form 982 an exclusion of—any amount of the HAMP-PRA discharge. Free 2011 tax forms Instead, the HAMP-PRA discharge is included in gross income (or is reported on Form 982 as excluded from gross income) in the subsequent years in which the unpaid principal balance is reduced. Free 2011 tax forms If the first such reduction occurs in the year of the permanent modification, however, then the amount of any such reduction is reflected as an inclusion or exclusion on the federal income tax return for that year. Free 2011 tax forms (2) A HAMP-PRA borrower who has been using the method described in section 6. Free 2011 tax forms 02(1) of this revenue procedure may change to the method described in section 6. Free 2011 tax forms 02(2) but must comply with the consistency and open-year requirements described in section 6. Free 2011 tax forms 01 of this revenue procedure. Free 2011 tax forms SECTION 7. Free 2011 tax forms PENALTY RELIEF FOR 2012 . Free 2011 tax forms 01 The Service will not assert penalties under § 6721 or § 6722 against an investor for failing to timely file and furnish a 2012 Form 1099-C as required by section 5. Free 2011 tax forms 03 through 5. Free 2011 tax forms 04 and section 8. Free 2011 tax forms 02 of this revenue procedure with respect to discharge of indebtedness resulting from HAMP-PRA permanent modifications that take place during calendar year 2012 if the following requirements are satisfied: (1) Not later than February 28, 2013, a statement is sent to the HAMP-PRA borrower containing the following: (a) The HAMP-PRA borrower’s name, address, and taxpayer identification number; and (b) The date and amount of the discharge of indebtedness (as described in sections 4. Free 2011 tax forms 01 through 4. Free 2011 tax forms 04 of this revenue procedure) that is required to be reported for 2012. Free 2011 tax forms (2) Not later than March 28, 2013, a statement is sent to the Service. Free 2011 tax forms It must be in the form of a single statement that separately lists for each HAMP-PRA borrower the information specified in section 7. Free 2011 tax forms 01(1) of this revenue procedure. Free 2011 tax forms The statement should be sent to the Service at the following address: Internal Revenue Service Center Stop 6728AUSC Austin, TX 73301 . Free 2011 tax forms 02 The Service will not assert penalties under § 6721 or § 6722 with respect to any Forms 1099-MISC for 2012 that sections 5. Free 2011 tax forms 06 and 8. Free 2011 tax forms 02 of this revenue procedure require to be filed with the Service and furnished to taxpayers. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 03 Section 8. Free 2011 tax forms 03 and 8. Free 2011 tax forms 04 of this revenue procedure, below, describes penalty relief regarding Forms 1099-C and 1099-MISC for 2010 and 2011. Free 2011 tax forms SECTION 8. Free 2011 tax forms SCOPE AND EFFECTIVE DATE . Free 2011 tax forms 01 This revenue procedure applies to all borrowers, investors, and servicers who participate, or have participated, in the HAMP-PRA, regardless of when the permanent modification occurs. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 02 Section 5 of this revenue procedure is effective for Forms 1099-C and 1099-MISC due or filed after January 24, 2013. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 03 Because of the effective date in section 8. Free 2011 tax forms 02 of this revenue procedure, an investor is not subject to penalties under § 6721 or § 6722 on the grounds that the investor failed to timely file and furnish a 2010 or 2011 Form 1099-C as described in section 5. Free 2011 tax forms 03 through 5. Free 2011 tax forms 04 of this revenue procedure (or on the grounds that the investor filed or furnished a 2010 or 2011 Form 1099-C that is inconsistent with section 5. Free 2011 tax forms 03 through 5. Free 2011 tax forms 04 of this revenue procedure), provided that the investor demonstrates a good faith attempt to comply with the requirements of § 6050P and that the failure was not due to willful neglect. Free 2011 tax forms . Free 2011 tax forms 04 Because of the effective date in section 8. Free 2011 tax forms 02 of this revenue procedure, the Service will not assert penalties under § 6721 or § 6722 on the grounds of a failure to timely file and furnish a 2010 or 2011 Form 1099-MISC, as described in section 5. Free 2011 tax forms 06 of this revenue procedure. Free 2011 tax forms SECTION 9. Free 2011 tax forms DRAFTING INFORMATION The principal authors of this revenue procedure are Ronald J. Free 2011 tax forms Goldstein of the Office of Chief Counsel (Procedure and Administration); Shareen S. Free 2011 tax forms Pflanz and Sheldon A. Free 2011 tax forms Iskow of the Office of Chief Counsel (Income Tax and Accounting); and Andrea M. Free 2011 tax forms Hoffenson of the Office of Chief Counsel (Financial Institutions and Products). Free 2011 tax forms For further information regarding this revenue procedure, contact Procedure and Administration branch 1 at (202) 622-4910, Income Tax and Accounting branch 4 at (202) 622-4920, or Financial Institutions and Products branch 1 at (202) 622-3920 (not toll-free calls). Free 2011 tax forms Prev  Up  Next   Home   More Internal Revenue Bulletins
Español

National Guard

The National Guard assists in times of local emergency and can also be called into federal service.

Contact the Agency or Department

Website: National Guard Army National Guard Recruiting Air National Guard Recruiting

E-mail:

Address: 111 S. George Mason Drive
Arlington, VA 22204

Phone Number: (703) 607-2584

The Free 2011 Tax Forms

Free 2011 tax forms 14. Free 2011 tax forms   Venta de Bienes Table of Contents Recordatorio Introduction Useful Items - You may want to see: Ventas y CanjesQué es una Venta o Canje Cómo Calcular Pérdidas o Ganancias Canjes no Sujetos a Impuestos Traspasos entre Cónyuges Transacciones entre Partes Vinculadas Pérdidas y Ganancias de CapitalPérdidas o Ganancias Ordinarias o de Capital Bienes de Capital y Bienes que no Son de Capital Período de Tenencia Deudas Incobrables no Empresariales Ventas Ficticias Reinversiones de Ganancia de Valores Cotizados en Bolsa Recordatorio Ingresos del extranjero. Free 2011 tax forms  Si es ciudadano de los EE. Free 2011 tax forms UU. Free 2011 tax forms y vende propiedad ubicada fuera de los Estados Unidos, tiene que declarar todas las ganancias y pérdidas provenientes de la venta de dicha propiedad en su declaración de impuestos, a menos que esté exenta conforme a las leyes de los Estados Unidos. Free 2011 tax forms Este es el caso independientemente de si vive en o fuera de los Estados Unidos e independientemente de si recibe o no un Formulario 1099 del pagador. Free 2011 tax forms Introduction Este capítulo trata sobre las consecuencias tributarias de vender o canjear bienes de inversión. Free 2011 tax forms Entre los temas que se explican, se encuentran: Qué es una venta o canje. Free 2011 tax forms Cómo calcular una ganancia o pérdida. Free 2011 tax forms Canjes no sujetos a impuestos. Free 2011 tax forms Transacciones entre partes vinculadas. Free 2011 tax forms Pérdidas o ganancias de capital. Free 2011 tax forms Bienes de capital y bienes que no son de capital. Free 2011 tax forms Período de tenencia. Free 2011 tax forms Reinversión de la ganancia proveniente de la venta de valores cotizados en bolsa. Free 2011 tax forms Otras transacciones de bienes. Free 2011 tax forms   Algunos traspasos de bienes no se tratan aquí. Free 2011 tax forms Éstos se explican en otras publicaciones del IRS. Free 2011 tax forms Dichas transacciones incluyen: La venta de una vivienda principal, que se explica en el capítulo 15. Free 2011 tax forms Las ventas a plazos, las cuales se explican en la Publicación 537, Installment Sales (Ventas a plazo), en inglés. Free 2011 tax forms Las transacciones que incluyen propiedades comerciales, las cuales se explican en la Publicación 544, Sales and Other Dispositions of Assets (Ventas y otras enajenaciones de bienes), en inglés. Free 2011 tax forms Las enajenaciones de una participación en una actividad pasiva, las cuales se explican en la Publicación 925, Passive Activity and At-Risk Rules (Actividad pasiva y las reglas sobre el monto de riesgo), en inglés. Free 2011 tax forms    La Publicación 550, Investment Income and Expenses (Including Capital Gains and Losses) (Ingresos y gastos de inversión (incluidas ganancias y pérdidas de capital)), en inglés, provee información más detallada acerca de las ventas y canjes de bienes de inversión. Free 2011 tax forms La Publicación 550 incluye información acerca de las reglas sobre deudas incobrables no empresariales, combinación de contratos de opción de compra y venta, contratos conforme a la sección 1256, contratos de opción de compra y venta, futuros de productos básicos, ventas en descubierto y ventas ficticias. Free 2011 tax forms También trata sobre los gastos relacionados con las inversiones. Free 2011 tax forms Useful Items - You may want to see: Publicación 550 Investment Income and Expenses (Ingresos y gastos de inversiones), en inglés Formulario (e Instrucciones) Anexo D (Formulario 1040) Capital Gains and Losses (Ganancias y pérdidas de capital), en inglés 8949 Sales and Other Dispositions of Capital Assets (Ventas y otras enajenaciones de activos de capital), en inglés 8824 Like-Kind Exchanges (Intercambios de bienes del mismo tipo), en inglés Ventas y Canjes Si durante el año vendió bienes como acciones, bonos o ciertos productos básicos a través de un agente corredor bursátil, por cada venta, éste debería entregarle el Formulario 1099-B, Proceeds From Broker and Barter Exchange Transactions (Ganancias de transacciones de agentes de bolsa y trueque), en inglés, o un documento sustitutivo. Free 2011 tax forms Por lo general, debería recibir el documento a más tardar el 15 de febrero del año siguiente. Free 2011 tax forms Este documento mostrará las ganancias brutas de la venta. Free 2011 tax forms Si usted vendió un valor bursátil amparado en el año 2013, la base de éste se indicará en su Formulario 1099-B (o documento sustitutivo). Free 2011 tax forms Por lo general, un valor bursátil amparado es un valor bursátil que usted adquirió después de 2010 con ciertas excepciones. Free 2011 tax forms Vea las Instrucciones para el Formulario 8949, en inglés. Free 2011 tax forms El corredor le entregará al IRS una copia del Formulario 1099-B. Free 2011 tax forms Use el Formulario 1099-B (o documento sustitutivo que le haya entregado el agente) para completar el Formulario 8949. Free 2011 tax forms Qué es una Venta o Canje En esta sección se explica qué es una venta o canje. Free 2011 tax forms También se explican ciertas transacciones y ciertos acontecimientos que se tratan como ventas o canjes. Free 2011 tax forms Normalmente, una “venta” es el traspaso de bienes por dinero o hipoteca, pagaré u otra promesa de pago. Free 2011 tax forms Un “canje” es el traspaso de bienes por otros bienes o servicios y se pueden imponer impuestos del mismo modo que una venta. Free 2011 tax forms Compra y venta. Free 2011 tax forms   Normalmente, una transacción no es un canje cuando vende voluntariamente bienes a cambio de efectivo e inmediatamente compra bienes similares para reponerlos. Free 2011 tax forms La venta y compra son dos transacciones separadas. Free 2011 tax forms No obstante, consulte Intercambios de bienes del mismo tipo bajo Canjes no Sujetos a Impuestos, más adelante. Free 2011 tax forms Redención de acciones. Free 2011 tax forms   Una redención de acciones se considera una venta o canje y está sujeta a las disposiciones de pérdidas o ganancias de capital a menos que la misma sea un dividendo u otra distribución de acciones. Free 2011 tax forms Dividendo versus venta o canje. Free 2011 tax forms   Una redención se trata como venta, canje, dividendo u otra distribución dependiendo de las circunstancias de cada caso. Free 2011 tax forms Se tendrá en cuenta tanto la titularidad directa como la titularidad indirecta de la cartera de acciones. Free 2011 tax forms La redención se considera una venta o canje de acciones si: La redención no es esencialmente equivalente a un dividendo (consulte el capítulo 8); Existe una redención de acciones muy desproporcionada; Existe una redención total de todas las acciones de la sociedad anónima que posee el accionista o Esta redención es una distribución en la liquidación parcial de una sociedad anónima. Free 2011 tax forms Redención o cancelación de bonos. Free 2011 tax forms   Normalmente, una redención o cancelación de bonos o pagarés al vencimiento se considera venta o canje. Free 2011 tax forms   Además, una modificación significativa de un bono se trata como un canje del bono original por uno nuevo. Free 2011 tax forms Para más información, vea la sección 1. Free 2011 tax forms 1001-3 del Reglamento. Free 2011 tax forms Rescate de acciones. Free 2011 tax forms   El rescate de acciones efectuado por un accionista predominante que retiene la titularidad de más de la mitad de las acciones con derecho de voto pertenecientes a la sociedad anónima se considera una aportación al capital y no una pérdida inmediata deducible del ingreso sujeto a impuestos. Free 2011 tax forms El accionista rescatante tiene que reasignar su base de las acciones rescatadas a las acciones que retuvo. Free 2011 tax forms Valores bursátiles sin valor. Free 2011 tax forms    Todas las acciones, los derechos de suscripción y bonos (que no sean aquéllos para la venta por un agente de valores) que perdieron por completo su valor durante el año tributario se considerarán vendidos el último día del año tributario. Free 2011 tax forms Esto es aplicable si su pérdida de capital es de largo o corto plazo. Free 2011 tax forms Consulte Período de Tenencia , más adelante. Free 2011 tax forms   Los valores bursátiles sin valor incluyen también aquéllos abandonados después del 12 de marzo de 2008. Free 2011 tax forms Para abandonar valores, tiene que renunciar permanentemente a todo derecho a los mismos sin recibir compensación alguna a cambio de éstos. Free 2011 tax forms Todos los hechos y circunstancias determinan si la transacción se caracteriza correctamente como abandono u otro tipo de transacción, como una venta o intercambio, aportación al capital, dividendo o regalo. Free 2011 tax forms    Si es contribuyente que usa el método de efectivo y realiza los pagos con un pagaré negociable que emitió para acciones que luego perdieron su valor, puede deducir estos pagos como pérdidas en los años en que realmente hizo los pagos. Free 2011 tax forms No los deduzca en el año en que las acciones perdieron su valor. Free 2011 tax forms Cómo declarar pérdidas. Free 2011 tax forms    Declare los valores bursátiles sin valor en la Parte I o en la Parte II del Formulario 8949, según corresponda. Free 2011 tax forms En la columna (a), anote “Worthless” (Sin valor). Free 2011 tax forms Declare las transacciones de valores bursátiles sin valor en el Formulario 8949. Free 2011 tax forms Marque el recuadro apropiado que corresponda a la clase de transacción. Free 2011 tax forms Vea el Formulario 8949 y las Instrucciones para el Formulario 8949, en inglés. Free 2011 tax forms Si desea obtener más información sobre el Formulario 8949 y el Anexo D (Formulario 1040), Capital Gains and Losses (Ganancias y pérdidas de capital), vea Cómo Declarar Ganancias y Pérdidas de Capital en el capítulo 16. Free 2011 tax forms Además, vea el Anexo D (Formulario 1040), el Formulario 8949 y sus instrucciones por separado, en inglés. Free 2011 tax forms Cómo reclamar un reembolso. Free 2011 tax forms   Si no reclama una pérdida de valores bursátiles sin valor en la declaración original del año en que perdieron su valor, puede reclamar un crédito o reembolso por pérdidas. Free 2011 tax forms Tiene que usar el Formulario 1040X, Amended U. Free 2011 tax forms S. Free 2011 tax forms Individual Income Tax Return (Declaración enmendada del impuesto federal estadounidense sobre los ingresos personales), en inglés, para enmendar la declaración del año en que sus valores perdieron valor. Free 2011 tax forms Tiene que presentar la declaración dentro de los 7 años a partir de la fecha en la que tenía que presentar su declaración original para ese año, o bien dentro de un plazo de 2 años a partir de la fecha en que pagó el impuesto, lo que suceda más tarde. Free 2011 tax forms Para obtener más información acerca de cómo presentar una reclamación, consulte Declaraciones Enmendadas y Reclamaciones de Reembolso en el capítulo 1. Free 2011 tax forms Cómo Calcular Pérdidas o Ganancias Calcule las pérdidas o ganancias en una venta o canje de bienes comparando la cantidad recibida con la base ajustada de los bienes. Free 2011 tax forms Ganancia. Free 2011 tax forms   Si la cantidad que recibe de una venta o canje es mayor que la base ajustada de los bienes que traspasa, la diferencia es una ganancia. Free 2011 tax forms Pérdida. Free 2011 tax forms   Si la base ajustada de los bienes que traspasa es mayor que la cantidad que recibe, la diferencia es una pérdida. Free 2011 tax forms Base ajustada. Free 2011 tax forms   La base ajustada de los bienes es su costo original u otra base original ajustada correctamente (aumentada o disminuida) para ciertos conceptos. Free 2011 tax forms Consulte el capítulo 13 para obtener más información acerca de cómo determinar la base ajustada de bienes. Free 2011 tax forms Cantidad recibida. Free 2011 tax forms   La cantidad que recibe de la venta o canje de bienes es todo lo que recibe por dichos bienes menos los gastos relacionados con la venta (cargos por redención, comisiones de ventas, gastos de ventas o exit fees (gastos por rescate anticipado de una inversión colocada en un fondo)). Free 2011 tax forms La cantidad recibida incluye el dinero que recibe, más el valor justo de mercado de los bienes o servicios que recibe. Free 2011 tax forms Si recibe un pagaré u otro instrumento de deuda por dichos bienes, para calcular la cantidad recibida, consulte How To Figure Gain or Loss (Cómo calcular las pérdidas o ganancias) en el capítulo 4 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Si financia la compra que hace el comprador de sus bienes (los de usted) y el instrumento de deuda no abarca los suficientes intereses establecidos, los intereses no establecidos que tiene que declarar como ingreso ordinario disminuirán la cantidad recibida de la venta. Free 2011 tax forms Consulte la Publicación 537, en inglés, para obtener más información. Free 2011 tax forms Valor justo de mercado. Free 2011 tax forms   El valor justo de mercado es el precio que tienen los bienes al cambiar de dueño entre un comprador y un vendedor, sin que ninguno sea forzado a comprar o vender y teniendo ambos conocimiento razonable de todo hecho pertinente. Free 2011 tax forms Ejemplo. Free 2011 tax forms Usted canjea acciones de la Compañía A con una base ajustada de $7,000 por acciones de la Compañía B con un valor justo de mercado de $10,000, que es la cantidad que recibe. Free 2011 tax forms Su ganancia es $3,000 ($10,000 − $7,000). Free 2011 tax forms Deuda pagada por completo. Free 2011 tax forms    Una deuda sobre los bienes, o en contra de usted, que se haya pagado por completo como parte de la transacción o que el comprador asuma, se tiene que incluir en la cantidad recibida. Free 2011 tax forms Esto es aplicable aun si ni usted ni el comprador son personalmente responsables de la deuda. Free 2011 tax forms Por ejemplo, si vende o canjea bienes que estén sujetos a un préstamo sin recurso, la cantidad que reciba generalmente incluye la cantidad total del pagaré asumido por el comprador, aun si la cantidad del pagaré es mayor que el valor justo de mercado de los bienes. Free 2011 tax forms Ejemplo. Free 2011 tax forms Usted vende acciones que ha dado en garantía para un préstamo bancario de $8,000. Free 2011 tax forms Su base en las acciones es $6,000. Free 2011 tax forms El comprador paga la totalidad de su préstamo bancario y le paga a usted $20,000 en efectivo. Free 2011 tax forms La cantidad recibida es $28,000 ($20,000 + $8,000). Free 2011 tax forms Su ganancia es $22,000 ($28,000 − $6,000). Free 2011 tax forms Pago de efectivo. Free 2011 tax forms   Si canjea bienes y efectivo por otros bienes, la cantidad que reciba es el valor justo de mercado de los bienes que reciba. Free 2011 tax forms Determine sus pérdidas o ganancias restando el efectivo que pague más la base ajustada de los bienes que intercambie de la cantidad que reciba. Free 2011 tax forms Si el resultado es un número positivo, es una ganancia. Free 2011 tax forms Si el resultado es un número negativo, es una pérdida. Free 2011 tax forms Sin pérdidas ni ganancias. Free 2011 tax forms   Tal vez tenga que usar una base para calcular las ganancias distinta a la base para calcular las pérdidas. Free 2011 tax forms En este caso, puede que no tenga ni ganancias ni pérdidas. Free 2011 tax forms Consulte Base Distinta al Costo en el capítulo 13. Free 2011 tax forms Canjes no Sujetos a Impuestos Esta sección trata sobre los canjes que no suelen generar una ganancia sujeta a impuestos o pérdida deducible. Free 2011 tax forms Para obtener más información acerca de los canjes no sujetos a impuestos, consulte el capítulo 1 de la Publicación 544, en inglés. Free 2011 tax forms Intercambio de bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms   Si canjea bienes comerciales o de inversión por otros bienes comerciales o de inversión de un mismo tipo, no paga impuestos sobre las ganancias ni deduce pérdidas hasta que venda o enajene el bien que reciba. Free 2011 tax forms Para estar exento de impuestos, el canje tiene que satisfacer las seis condiciones siguientes: Los bienes tienen que ser comerciales o de inversión. Free 2011 tax forms Tiene que ser dueño de los bienes que canjea y los que recibe para fines de uso productivo en su ocupación o negocio o para inversión. Free 2011 tax forms Ninguno de los bienes se puede usar para propósitos personales, como por ejemplo su vivienda o automóvil familiar. Free 2011 tax forms Los bienes no pueden ser principalmente para la venta. Free 2011 tax forms Los bienes que canjee y los que reciba no pueden ser bienes que venda a clientes, como mercancías. Free 2011 tax forms Los bienes no pueden ser acciones, bonos, pagarés, derechos de acción, certificados de fideicomiso o derecho de usufructo ni otros valores o evidencia de deudas o intereses, incluidas las participaciones en sociedades colectivas. Free 2011 tax forms Sin embargo, vea Special rules for mutual ditch, reservoir, or irrigation company stock (Reglas especiales para acciones de compañías de zanjas de uso compartido, embalses o represas o de riego) en el capítulo 4 de la Publicación 550 para ver una excepción. Free 2011 tax forms Además, puede tener un canje no sujeto a impuestos de acciones de sociedades anónimas conforme a una regla distinta, como se describe más adelante. Free 2011 tax forms Tiene que canjear bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms El canje de bienes raíces por bienes raíces, o de bienes muebles por bienes muebles similares, es un canje de bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms El canje de un edificio de apartamentos habitacional por un edificio de tienda o de un furgón por una camioneta es un canje de bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms El canje de maquinaria por un edificio de tienda no es un canje de bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms Los bienes raíces ubicados dentro de los Estados Unidos y aquéllos ubicados fuera de los Estados Unidos no son bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms Asimismo, los bienes muebles utilizados predominantemente dentro de los Estados Unidos y los bienes muebles utilizados predominantemente fuera de los Estados Unidos no son bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms Los bienes que se reciben tienen que identificarse por escrito dentro de los 45 días después de la fecha en que haya traspasado los bienes entregados en el canje. Free 2011 tax forms Los bienes que se reciben tienen que recibirse a más tardar para una de las fechas siguientes, la que suceda antes: El día número 180 después de la fecha en que usted traspasó los bienes entregados en el canje o La fecha de vencimiento, incluidas las prórrogas, de su declaración de impuestos del año en que se produzca el traspaso de los bienes entregados en el canje. Free 2011 tax forms   Puede aplicar una regla especial si canjea bienes con una parte vinculada en un intercambio de bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms Consulte Transacciones entre Partes Vinculadas , más adelante en este capítulo. Free 2011 tax forms Además, consulte el capítulo 1 de la Publicación 544, en inglés, para obtener más información acerca de los intercambios de bienes comerciales y de reglas especiales para intercambios con intermediarios calificados o de varios bienes. Free 2011 tax forms Intercambio parcialmente no sujeto a impuestos. Free 2011 tax forms   Si recibe dinero o bienes que no son del mismo tipo además de bienes del mismo tipo, y se cumplen las seis condiciones anteriores, significa que tiene un canje parcialmente no sujeto a impuestos. Free 2011 tax forms Se gravan impuestos sobre las ganancias que obtenga, pero sólo hasta la cantidad de dinero y el valor justo de mercado de los bienes que reciba que no sean del mismo tipo. Free 2011 tax forms No puede deducir una pérdida. Free 2011 tax forms Traspaso de bienes del mismo tipo y de bienes que no son del mismo tipo. Free 2011 tax forms   Si entrega bienes que no son del mismo tipo además de bienes del mismo tipo, tiene que reconocer pérdidas o ganancias en aquéllos que entregue que no sean del mismo tipo. Free 2011 tax forms Las pérdidas o ganancias son la diferencia entre la base ajustada de los bienes que no son del mismo tipo y su valor justo de mercado. Free 2011 tax forms Bienes del mismo tipo y dinero traspasados. Free 2011 tax forms   Si se satisfacen todas las condiciones (1) a (6) que aparecen enumeradas anteriormente, tiene un canje no sujeto a impuestos aun si paga dinero además de los bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms Base de bienes recibidos. Free 2011 tax forms   Para calcular la base de los bienes recibidos, consulte Intercambios no Tributables en el capítulo 13. Free 2011 tax forms Cómo declarar el canje. Free 2011 tax forms   Tiene que declarar el canje de bienes del mismo tipo en el Formulario 8824, Like-Kind Exchanges (Intercambio de bienes del mismo tipo) en inglés. Free 2011 tax forms Si calcula pérdidas o ganancias reconocidas en el Formulario 8824, declárelas en el Anexo D (Formulario 1040) o en el Formulario 4797, Sales of Business Property (Ventas de bienes comerciales), en inglés, según corresponda. Free 2011 tax forms Vea las instrucciones para la línea 22 en las Instrucciones para el Formulario 8824, disponibles en inglés. Free 2011 tax forms   Para obtener más información acerca del uso del Formulario 4797, consulte el capítulo 4 de la Publicación 544, en inglés. Free 2011 tax forms Acciones de sociedades anónimas. Free 2011 tax forms   Los siguientes canjes de acciones de sociedades anónimas generalmente no resultan en una ganancia sujeta a impuestos o pérdida deducible. Free 2011 tax forms Reorganizaciones de sociedades anónimas. Free 2011 tax forms   En algunos casos, una compañía le entregará acciones ordinarias a cambio de acciones preferentes, acciones preferentes a cambio de acciones ordinarias, o bien acciones de una sociedad anónima a cambio de acciones de otra. Free 2011 tax forms Si esto es resultado de una fusión, recapitalización, traspaso a una sociedad anónima controlada, bancarrota (quiebra), división de sociedades anónimas, adquisición de sociedades anónimas u otra reorganización de sociedades anónimas, usted no reconoce pérdidas ni ganancias. Free 2011 tax forms Acciones por acciones de la misma sociedad anónima. Free 2011 tax forms   Puede intercambiar acciones ordinarias por acciones ordinarias o acciones preferentes por acciones preferentes de la misma sociedad anónima sin tener pérdidas ni ganancias reconocidas. Free 2011 tax forms Esto es aplicable en un canje entre dos accionistas y también en un canje entre un accionista y la sociedad anónima. Free 2011 tax forms Acciones y bonos convertibles. Free 2011 tax forms   Normalmente, no tendrá pérdidas ni ganancias reconocidas si convierte bonos en acciones o acciones preferentes en acciones ordinarias de la misma sociedad anónima, según un privilegio de conversión en los términos del bono o del certificado de las acciones preferentes. Free 2011 tax forms Bienes por acciones de una sociedad anónima controlada. Free 2011 tax forms   Si traspasa bienes a una sociedad anónima únicamente a cambio de acciones de esa sociedad anónima, e inmediatamente después del canje usted se queda con el control de la sociedad anónima, normalmente no reconocerá pérdidas ni ganancias. Free 2011 tax forms Esta regla se aplica a personas físicas y a grupos que traspasan bienes a una sociedad anónima. Free 2011 tax forms No es aplicable si la sociedad anónima es una sociedad inversionista. Free 2011 tax forms   Para estos efectos y para estar en control de una sociedad anónima, usted o su grupo de cesionistas tiene que poseer, inmediatamente después del intercambio, por lo menos el 80% del poder total combinado de votos de todas las clases de acciones con derecho a voto y por lo menos el 80% de las acciones en circulación de cada clase de acción sin derecho a voto de la sociedad anónima. Free 2011 tax forms   Si esta disposición es aplicable en su caso, puede tener que tenga que adjuntar a la declaración de impuestos una declaración completa de todo hecho pertinente al intercambio. Free 2011 tax forms Para más detalles, vea la sección 1. Free 2011 tax forms 351-3 del Reglamento. Free 2011 tax forms Información adicional. Free 2011 tax forms   Para obtener más información acerca de los canjes de acciones, consulte Nontaxable Trades (Canjes no sujetos a impuestos) en el capítulo 4 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Pólizas de seguros y anualidades. Free 2011 tax forms   No tendrá ganancias ni pérdidas reconocidas si el asegurado o pensionista es el mismo en ambos contratos y usted intercambia: Un contrato de seguro de vida por otro contrato de seguro de vida o por un contrato dotal o de anualidad, o por un contrato de cuidados a largo plazo calificado; Un contrato dotal por otro contrato dotal que estipule pagos regulares, a partir de una fecha no posterior a la fecha de inicio conforme al contrato antiguo o por un contrato de anualidad o por un contrato de cuidados a largo plazo calificado; Un contrato de anualidad por otro contrato de anualidad o por un contrato de cuidados a largo plazo calificado o Un contrato de cuidados a largo plazo calificado por un contrato de cuidados a largo plazo calificado. Free 2011 tax forms   Puede que tampoco tenga que reconocer pérdidas ni ganancias en un intercambio de parte de un contrato de anualidad por otro contrato de anualidad. Free 2011 tax forms Para información sobre traspasos completados antes del 24 de octubre de 2011, consulte la Revenue Ruling 2003-76 (Resolución Administrativa Tributaria 2003-76 en el Internal Revenue Bulletin 2003-33 (Boletín de Impuestos Internos 2003-33), en inglés, y la Revenue Procedure 2008-24 (Procedimiento Tributario 2008-24) en el Internal Revenue Bulletin 2008-13 (Boletín de Impuestos Internos 2008-13). Free 2011 tax forms La Resolución Administrativa Tributaria 2003-76 está disponible en www. Free 2011 tax forms irs. Free 2011 tax forms gov/irb/2003-33_IRB/ar11. Free 2011 tax forms html. Free 2011 tax forms El Procedimiento Tributario 2008-24 está disponible en www. Free 2011 tax forms irs. Free 2011 tax forms gov/irb/2008-3_IRB/ar13. Free 2011 tax forms html. Free 2011 tax forms Para información sobre traspasos completados el 24 de octubre de 2011 o después, consulte la Resolución Administrativa Tributaria 2003-76, indicada anteriormente, y el Revenue Procedure 2011-38 (Procedimiento Tributario 2011-38) en el Internal Revenue Bulletin 2011-30 (Boletín de Impuestos Internos 2011-30), en inglés. Free 2011 tax forms El Procedimiento Tributario 2011-38 está disponible en www. Free 2011 tax forms irs. Free 2011 tax forms gov/irb/2011-30_IRB/ar09. Free 2011 tax forms html. Free 2011 tax forms   Para años tributarios que empiezan después del 31 de diciembre de 2010, las cantidades recibidas como una anualidad por un período de 10 años o más o por la vida de una o más personas físicas, conforme a cualquier parte de un contrato de anualidad, contrato dotal o de seguro de vida, son tratadas como un contrato por separado y se consideran anualidades parciales. Free 2011 tax forms Puede empezar a recibir los pagos correspondientes a una parte de una anualidad, contrato dotal o contrato de seguro de vida (anualización), provisto que el período de su distribución sea por 10 años o más, o por la vida de una o más personas físicas. Free 2011 tax forms La inversión en el contrato es asignada entre la parte del contrato cuyas cantidades se reciban como una anualidad y la parte del contrato cuyas cantidades no se reciban como una anualidad. Free 2011 tax forms   Los intercambios de contratos no incluidos en esta lista, como por ejemplo un contrato de anualidad por un contrato de seguro dotal, o bien un contrato de seguro dotal o anualidad por un contrato de seguro de vida, están sujetos a impuestos. Free 2011 tax forms Desmutualización de compañías de seguros de vida. Free 2011 tax forms   Si recibió acciones a cambio de su participación en el patrimonio neto como titular de póliza o pensionista, normalmente no tendrá pérdidas ni ganancias reconocidas. Free 2011 tax forms Consulte Demutualization of Life Insurance Companies (Desmutualización de compañías de seguros de vida) en la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Pagarés o bonos del Tesoro de los Estados Unidos. Free 2011 tax forms   Puede canjear ciertas emisiones de obligación del Tesoro de los Estados Unidos por otras emisiones designadas por el Secretario del Tesoro, sin pérdidas ni ganancias reconocidas en el canje. Free 2011 tax forms Vea información adicional sobre este tema en el tema titulado Savings bonds traded (Cambio de los bonos de ahorro), en el capítulo 1 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Traspasos entre Cónyuges En general, no se reconocen las pérdidas ni las ganancias en un traspaso de bienes de una persona física a (o en fideicomiso para el beneficio de) un cónyuge, o en caso de divorcio, a un ex cónyuge. Free 2011 tax forms Esta regla de no reconocimiento no es aplicable en las siguientes situaciones: El cónyuge o ex cónyuge beneficiario es extranjero no residente. Free 2011 tax forms Se traspasan bienes en fideicomiso y la obligación excede de la base. Free 2011 tax forms Las ganancias tienen que ser reconocidas en la medida en que la cantidad de las obligaciones asumidas por el fideicomiso, más las demás obligaciones sobre los bienes, sean mayores que la base ajustada de los mismos. Free 2011 tax forms Para otras situaciones, vea el tema titulado Transfers Between Spouses (Traspasos entre cónyuges), en el capítulo 4 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms El beneficiario trata todo traspaso de bienes a un cónyuge o ex cónyuge, sobre el cual no se reconocen pérdidas ni ganancias, como un regalo y no se considera venta ni intercambio. Free 2011 tax forms La base del beneficiario en los bienes será la misma que la base ajustada del donante inmediatamente antes del traspaso. Free 2011 tax forms Esta regla de traslado de la base se aplica independientemente de si la base ajustada de bienes traspasados es menor que, igual a, o mayor que el valor justo de mercado al momento del traspaso o menor que, igual a, o mayor que toda compensación pagada por el beneficiario. Free 2011 tax forms Esta regla es aplicable en la determinación de ganancias y pérdidas. Free 2011 tax forms Una ganancia reconocida sobre un traspaso de fideicomiso aumenta la base. Free 2011 tax forms Un traspaso de bienes está relacionado con un divorcio si el traspaso sucede dentro de 1 año después de la fecha en la que termina el matrimonio o si se relaciona con la terminación del matrimonio. Free 2011 tax forms Transacciones entre Partes Vinculadas Hay reglas especiales que son aplicables a la venta o canje de bienes entre partes vinculadas. Free 2011 tax forms Ganancias sobre ventas o canje de bienes depreciables. Free 2011 tax forms   Su ganancia de la venta o canje de bienes a una parte vinculada puede ser ingreso ordinario, y no ganancia de capital, si la parte que recibe los bienes puede depreciarlos. Free 2011 tax forms Para obtener más información, consulte el capítulo 3 de la Publicación 544, en inglés. Free 2011 tax forms Intercambio de bienes del mismo tipo. Free 2011 tax forms   Normalmente, si canjea bienes comerciales o de inversión por otros bienes comerciales o de inversión del mismo tipo, no se reconocen pérdidas ni ganancias. Free 2011 tax forms Consulte Intercambios de bienes del mismo tipo , anteriormente, bajo Canjes no Sujetos a Impuestos. Free 2011 tax forms   Esta regla también es aplicable a los canjes de bienes entre partes vinculadas, lo que se define a continuación en Pérdidas sobre ventas o canjes de bienes . Free 2011 tax forms Sin embargo, si usted o la parte vinculada enajena los bienes del mismo tipo dentro de los 2 años después del canje, ambos tienen que declarar pérdidas o ganancias no reconocidas en el canje original en la declaración presentada para el año en que se produzca la última enajenación. Free 2011 tax forms Las excepciones a esta regla se hallan en el tema titulado Related Party Transactions (Transacciones entre partes vinculadas), en el capítulo 4 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Pérdidas sobre ventas o canjes de bienes. Free 2011 tax forms   No puede deducir una pérdida sobre la venta o canje de bienes, salvo una distribución de la liquidación completa de una sociedad anónima, si la transacción se hace directa o indirectamente entre usted y las siguientes partes vinculadas: Miembros de su familia. Free 2011 tax forms Incluye únicamente a sus hermanos y hermanas, medios hermanos y medias hermanas, cónyuge, antecesores (padres, abuelos, etc. Free 2011 tax forms ) y descendientes directos (hijos, nietos, etcétera). Free 2011 tax forms Una sociedad colectiva en la que tuvo directa o indirectamente más del 50% de la participación en el capital o en las utilidades. Free 2011 tax forms Una sociedad anónima en la que tuvo directa o indirectamente más del 50% del valor de las acciones en circulación. Free 2011 tax forms Consulte Propiedad implícita de acciones , más adelante. Free 2011 tax forms Una organización caritativa o educativa exenta de impuestos que usted o un miembro de su familia controla directa o indirectamente, de cualquier forma o método, sin importar si este control es ejecutable legalmente. Free 2011 tax forms   Además, no se puede deducir una pérdida sobre la venta o canje de bienes, si la transacción se hace directa o indirectamente entre las siguientes partes vinculadas: Un cesionista y un fiduciario, o el fiduciario y el beneficiario, de cualquier fideicomiso. Free 2011 tax forms Fiduciarios de dos fideicomisos diferentes, o el fiduciario y el beneficiario de dos fideicomisos diferentes, si la misma persona es el cesionista de ambos fideicomisos. Free 2011 tax forms Un fiduciario de fideicomiso y una sociedad anónima en la que más del 50% del valor de las acciones en circulación son de propiedad directa o indirecta del fideicomiso o para el mismo, o bien del cesionista del fideicomiso o para el mismo. Free 2011 tax forms Una sociedad anónima y una sociedad colectiva si las mismas personas poseen más del 50% del valor de las acciones en circulación de la sociedad anónima y más del 50% de participación en el capital o participación en las utilidades de la sociedad colectiva. Free 2011 tax forms Dos sociedades anónimas de tipo S si las mismas personas poseen más del 50% del valor de las acciones en circulación de cada sociedad anónima. Free 2011 tax forms Dos sociedades anónimas, una de las cuales es una sociedad anónima de tipo S, si las mismas personas poseen más del 50% del valor de las acciones en circulación de cada sociedad anónima. Free 2011 tax forms Un albacea y un beneficiario de un caudal hereditario (excepto en el caso de venta o canje para satisfacer una asignación testamentaria pecuniaria). Free 2011 tax forms Dos sociedades anónimas que sean miembros del mismo grupo controlado. Free 2011 tax forms (Sin embargo, en ciertas condiciones estas pérdidas no son denegadas, pero se tienen que diferir). Free 2011 tax forms Dos sociedades colectivas si las mismas personas poseen, directa o indirectamente, más del 50% de la participación en el capital o de las utilidades en ambas sociedades colectivas. Free 2011 tax forms Ventas o canjes de bienes múltiples. Free 2011 tax forms   Si vende a una parte vinculada o canjea con ésta una cantidad de paquetes de acciones o bienes en una suma global, tiene que calcular las pérdidas o ganancias por separado para cada paquete de acciones o bienes. Free 2011 tax forms Es posible que la ganancia por cada artículo pueda estar sujeta a impuestos. Free 2011 tax forms Sin embargo, no puede deducir la pérdida de artículo alguno. Free 2011 tax forms Tampoco puede reducir las ganancias provenientes de la venta de ninguno de estos artículos por las pérdidas provenientes de la venta de ninguno de los demás artículos. Free 2011 tax forms Transacciones indirectas. Free 2011 tax forms   No puede deducir las pérdidas de la venta de acciones a través de su agente si, conforme a un plan dispuesto previamente, una parte vinculada compra las mismas acciones que eran de usted. Free 2011 tax forms Esto no es aplicable a un canje entre partes vinculadas a través de un intercambio que sea absolutamente fortuito y que no haya sido programado con antelación. Free 2011 tax forms Propiedad implícita de acciones. Free 2011 tax forms   Para determinar si una persona posee directa o indirectamente acciones vigentes de una sociedad anónima, se aplican las siguientes reglas: Regla 1. Free 2011 tax forms   Las acciones de propiedad directa o indirecta de o para una sociedad anónima, sociedad colectiva, caudal hereditario o fideicomiso se consideran de propiedad proporcionalmente por o para sus accionistas, socios o beneficiarios. Free 2011 tax forms Regla 2. Free 2011 tax forms   Se considera que una persona es propietaria de las acciones poseídas directa o indirectamente por o para su familia. Free 2011 tax forms La familia incluye únicamente a hermanos y hermanas, medios hermanos y medias hermanas, cónyuge, antecesores y descendientes directos. Free 2011 tax forms Regla 3. Free 2011 tax forms   Se considera que una persona física que sea propietaria de acciones de una sociedad anónima, siempre y cuando no sea mediante la aplicación de la Regla 2, es propietaria de las acciones de las cuales su socio es propietario directo o indirecto. Free 2011 tax forms Regla 4. Free 2011 tax forms   Al aplicar la Regla 1, 2 ó 3, las acciones de las cuales es dueña implícita una persona conforme a la Regla 1 se consideran realmente propiedad de esa persona. Free 2011 tax forms Sin embargo, las acciones de propiedad implícita de una persona bajo la Regla 2 ó 3 no se consideran propiedad de esa persona si se usa nuevamente la Regla 2 ó 3 para hacer que otra persona sea el propietario implícito de dichas acciones. Free 2011 tax forms Bienes recibidos de una parte vinculada. Free 2011 tax forms    Si vende o canjea con ganancia bienes que adquirió de una parte vinculada, usted reconoce la ganancia solamente en la medida en que sea más que la pérdida previamente denegada a la parte vinculada. Free 2011 tax forms Esta regla es aplicable solamente si es cesionario original y adquiere los bienes mediante compra o intercambio. Free 2011 tax forms Esta regla no es aplicable si las pérdidas de la parte vinculada fueron denegadas debido a reglas de las ventas ficticias descritas en el capítulo 4 de la Publicación 550 bajo Wash Sales (Ventas ficticias), en inglés. Free 2011 tax forms   Si vende o canjea con pérdida bienes que adquirió de una parte vinculada, no puede reconocer la pérdida que no fue permisible para la parte vinculada. Free 2011 tax forms Ejemplo 1. Free 2011 tax forms Su hermano le vende acciones por $7,600. Free 2011 tax forms Su base de costo es $10,000. Free 2011 tax forms Su hermano no puede deducir la pérdida de $2,400. Free 2011 tax forms Después, usted vende las mismas acciones a una parte no vinculada por $10,500, obteniendo una ganancia de $2,900. Free 2011 tax forms La ganancia a declarar es $500, es decir, la ganancia de $2,900 menos la pérdida de $2,400 no permitida a su hermano. Free 2011 tax forms Ejemplo 2. Free 2011 tax forms Si en el Ejemplo 1 usted vende las acciones por $6,900 en lugar de $10,500, su pérdida reconocida es solamente $700 (su base de $7,600 menos $6,900). Free 2011 tax forms No puede deducir la pérdida no permitida a su hermano. Free 2011 tax forms Pérdidas y Ganancias de Capital Esta sección explica el trato tributario de las ganancias y pérdidas de diferentes tipos de transacciones de inversiones. Free 2011 tax forms Carácter de las pérdidas o ganancias. Free 2011 tax forms   Debe clasificar sus ganancias y pérdidas como pérdidas o ganancias ordinarias o de capital. Free 2011 tax forms Luego, debe clasificar sus ganancias y pérdidas de capital, ya sea a corto plazo o a largo plazo. Free 2011 tax forms Si tiene ganancias y pérdidas a largo plazo, tiene que identificar las ganancias y pérdidas a una tasa de 28%. Free 2011 tax forms Si tiene ganancias netas de capital, también tiene que identificar toda ganancia no recuperada conforme a la sección 1250. Free 2011 tax forms   La clasificación e identificación correcta le ayuda a calcular el límite sobre las pérdidas de capital y el impuesto correcto sobre las ganancias de capital. Free 2011 tax forms La declaración de las ganancias y pérdidas de capital se explica en el capítulo 16 . Free 2011 tax forms Pérdidas o Ganancias Ordinarias o de Capital Si tiene una ganancia sujeta a impuestos o una pérdida deducible proveniente de una transacción, es posible que sea ganancia o pérdida ordinaria o de capital, dependiendo de las circunstancias. Free 2011 tax forms Normalmente, la venta o canje de bienes de capital (definido a continuación) resulta en una pérdida o ganancia de capital. Free 2011 tax forms La venta o canje de bienes que no son de capital generalmente resulta en una pérdida o ganancia ordinaria. Free 2011 tax forms Según las circunstancias, una pérdida o ganancia sobre la venta o canje de bienes utilizados en su ocupación o negocio puede tratarse como ordinaria o de capital, como se explica en la Publicación 544, en inglés. Free 2011 tax forms En algunas situaciones, parte de las pérdidas o ganancias puede ser pérdida o ganancia de capital y otra parte puede ser pérdida o ganancia ordinaria. Free 2011 tax forms Bienes de Capital y Bienes que no Son de Capital La mayor parte de los bienes que usted posee y usa para fines personales, de placer o inversión constituye bienes de capital. Free 2011 tax forms Ejemplos de éstos incluyen: Acciones o bonos que tenga en su cuenta personal; Una vivienda de la cual usted es dueño y que usan usted y su familia; Mobiliario doméstico; Un automóvil usado para recreación o para trasladarse de su hogar a su trabajo; Colecciones de monedas o estampillas; Gemas y joyas y Oro, plata o cualquier otro metal. Free 2011 tax forms Todo bien que usted posea es bien de capital, a excepción de los siguientes bienes que no son de capital: Los bienes que posee principalmente para la venta a clientes o que físicamente formarán parte de la mercancía para la venta a clientes. Free 2011 tax forms Para una excepción a esta regla, vea Obras Musicales de Creación Propia Tratadas como Bienes de Capital , más adelante. Free 2011 tax forms Bienes depreciables usados en su ocupación o negocio, aun cuando estén completamente depreciados. Free 2011 tax forms Bienes raíces que usa en su ocupación o negocio. Free 2011 tax forms Derechos de autor, composiciones literarias, musicales o artísticas, cartas o memorandos, o bienes similares que sean: Creados con su propio esfuerzo, Preparados o producidos para usted (en el caso de una carta, memorándum o bienes similares) o Adquiridos bajo ciertas circunstancias (por ejemplo, como regalo), dándole a usted derecho a la base de la persona que creó la propiedad o para quien se preparó o se produjo. Free 2011 tax forms Para una excepción a esta regla, vea Obras Musicales de Creación Propia Tratadas como Bienes de Capital , más adelante. Free 2011 tax forms Cuentas o documentos por cobrar adquiridos en el curso normal de su ocupación o negocio por servicios prestados o provenientes de la venta de bienes que se describen en el punto (1). Free 2011 tax forms Publicaciones del Gobierno de los Estados Unidos que recibió del gobierno en forma gratuita o por menos del precio de venta normal, o que compró en circunstancias que le dieron derecho a la base de alguien que recibió las publicaciones en forma gratuita o por menos del precio de venta normal. Free 2011 tax forms Algunos instrumentos financieros derivados de productos básicos mantenidos por revendedores de derivados de productos básicos. Free 2011 tax forms Transacciones de cobertura, pero sólo si la transacción está claramente identificada como transacción de este tipo antes del cierre del día en que se adquirió, se originó o en que usted la firmó. Free 2011 tax forms Suministros del tipo que se usa o consume regularmente en el curso normal de su ocupación o negocio. Free 2011 tax forms Bienes de Inversión Los bienes de inversión son bienes de capital. Free 2011 tax forms Normalmente, una ganancia o pérdida proveniente de su venta o canje es una ganancia o pérdida de capital. Free 2011 tax forms Oro, plata, estampillas, monedas, gemas, etcétera. Free 2011 tax forms   Éstos son bienes de capital, excepto cuando están en posesión de un revendedor con fines de venta. Free 2011 tax forms Normalmente, la pérdida o ganancia que asume de esta venta o canje es una pérdida o ganancia de capital. Free 2011 tax forms Acciones, derechos de suscripción y bonos. Free 2011 tax forms   Todo lo anterior (incluidas las acciones recibidas como dividendo) son bienes de capital, excepto cuando un revendedor de valores los tiene para la venta. Free 2011 tax forms Sin embargo, si posee acciones de un pequeño negocio, consulte Pérdidas en Acciones conforme a la Sección 1244 (Pequeño Negocio) , más adelante, y Losses on Small Business Investment Company Stock (Pérdidas sobre acciones de sociedad inversionista especializada en pequeños negocios), en el capítulo 4 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Bienes de Uso Personal Los bienes mantenidos sólo para uso personal y no para inversión son bienes de capital y, por lo tanto, tiene que declarar una ganancia procedente de su venta como ganancia de capital. Free 2011 tax forms Sin embargo, no puede deducir una pérdida por la venta de bienes de uso personal. Free 2011 tax forms Obras Musicales de Creación Propia Tratadas como Bienes de Capital Puede optar por tratar las obras musicales y los derechos de autor asociados con obras musicales como bienes de capital al venderlos o intercambiarlos si: Creó dichos bienes por medio de sus propios esfuerzos o Adquirió los bienes bajo condiciones (como regalo, por ejemplo) que le dieron derecho a la base de la persona que creó dichos bienes o de la persona para quien fueron preparados o producidos. Free 2011 tax forms Tiene que elegir una opción distinta para cada obra musical (o derecho de autor asociado con una obra musical) vendida o intercambiada durante el año tributario. Free 2011 tax forms Tiene que elegir la opción en, o antes de, la fecha de vencimiento del plazo de entrega (incluyendo prórrogas) de la declaración de impuestos del año de la venta o intercambio. Free 2011 tax forms Tiene que anotar la opción en el Formulario 8949, considerando la venta o intercambio como venta o intercambio de bienes de capital, conforme al Formulario 8949, el Anexo D (Formulario 1040) y sus instrucciones por separado, en inglés. Free 2011 tax forms Si desea obtener más información sobre el Formulario 8949 y el Anexo D (Formulario 1040), vea Cómo Declarar Ganancias y Pérdidas de Capital en el capítulo 16. Free 2011 tax forms Además, vea el Anexo D (Formulario 1040), el Formulario 8949 y sus instrucciones por separado, en inglés. Free 2011 tax forms Puede revocar esta opción si el IRS se lo aprueba. Free 2011 tax forms Para obtener la aprobación del IRS, tiene que enviar una solicitud al IRS para que éste le provea una carta de decisión sobre este asunto tributario conforme al Revenue Procedure (Procedimiento tributario) correspondiente a su situación. Free 2011 tax forms Vea, por ejemplo, el Procedimiento Tributario 2013-1, rectificado por el Anuncio 2013-9, que fue ampliado y modificado a su vez por el Procedimiento Tributario 2013-32, en el Internal Revenue Bulletin (Boletín de Impuestos Internos), en inglés, en www. Free 2011 tax forms irs. Free 2011 tax forms gov/irb/2013-01_IRB/ar06. Free 2011 tax forms html. Free 2011 tax forms Como alternativa, se le otorga una prórroga automática de 6 meses a partir de la fecha de vencimiento del plazo de entrega de su declaración de impuestos sobre el ingreso (excluyendo prórrogas) para revocar la opción, con la condición de que presente a tiempo la declaración de impuestos sobre el ingreso y, durante este plazo de prórroga de 6 meses, presente el Formulario 1040X en el que la venta o intercambio se considere como venta o intercambio de bienes no de capital. Free 2011 tax forms Instrumentos de Deuda Descontados Trate como ganancia o pérdida de capital su pérdida o ganancia de la venta, rescate o retiro de un bono u otro instrumento de deuda originalmente emitido con descuento o comprado con descuento, excepto según se explica a continuación. Free 2011 tax forms Deudas gubernamentales a corto plazo. Free 2011 tax forms   Trate las ganancias sobre las deudas de un gobierno federal, estatal o local a corto plazo (que no sean deudas exentas de impuestos) como ingresos ordinarios hasta su parte proporcional del descuento de adquisición. Free 2011 tax forms Este trato se aplica a deudas que tienen una fecha de vencimiento fija de no más de 1 año a partir de la fecha de emisión. Free 2011 tax forms El descuento de adquisiciones es el precio de rescate establecido al vencimiento menos la base de la deuda. Free 2011 tax forms   Sin embargo, no trate estas ganancias como ingreso en la medida en que haya incluido previamente el descuento en los ingresos. Free 2011 tax forms Consulte Discount on Short-Term Obligations (Descuento sobre deudas a corto plazo) en el capítulo 1 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Deudas no gubernamentales a corto plazo. Free 2011 tax forms   Trate las ganancias sobre las deudas no gubernamentales a corto plazo como ingresos ordinarios hasta su parte proporcional del descuento de la emisión original (OID, por sus siglas en inglés). Free 2011 tax forms Este trato se aplica a deudas que tienen una fecha de vencimiento fija de no más de 1 año a partir de la fecha de emisión. Free 2011 tax forms   Sin embargo, no tiene que volver a incluir en los ingresos la parte del descuento que haya incluido previamente en los mismos. Free 2011 tax forms Consulte Discount on Short-Term Obligations (Descuento sobre deudas a corto plazo) en el capítulo 1 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Bonos de gobiernos estatales y locales exentos de impuestos. Free 2011 tax forms   Si estos bonos se emitieron originalmente con un descuento antes del 4 de septiembre de 1982, o bien si los adquirió antes del 2 de marzo de 1984, trate su parte del OID como intereses exentos de impuestos. Free 2011 tax forms Para calcular las pérdidas o ganancias por la venta o canje de estos bonos, reste su parte del OID de la cantidad obtenida. Free 2011 tax forms   Si los bonos fueron emitidos después del 3 de septiembre de 1982 y adquiridos después del 1 de marzo de 1984, sume a la base ajustada su parte del OID para calcular la pérdida o ganancia. Free 2011 tax forms Para obtener más información acerca de la base de estos bonos, consulte Discounted Debt Instruments (Instrumentos de deuda descontados) en el capítulo 4 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms   Normalmente, las ganancias del descuento comercial están sujetas a impuestos sobre la enajenación o rescate de los bonos exentos de impuestos. Free 2011 tax forms Si compró los bonos antes del 1 de mayo de 1993, la ganancia del descuento comercial es una ganancia de capital. Free 2011 tax forms Si compró los bonos después del 30 de abril de 1993, la ganancia constituye ingresos ordinarios. Free 2011 tax forms   Usted calcula el descuento comercial restando el precio que pagó por el bono de la suma del precio original de emisión del bono y la cantidad del OID acumulado desde la fecha de emisión que representó intereses para los accionistas anteriores. Free 2011 tax forms Para obtener más información, consulte Market Discount Bonds (Bonos con descuento en el mercado) en el capítulo 1 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms    Una pérdida sobre la venta u otra enajenación de bonos de gobiernos estatales o locales exentos de impuestos es deducible como pérdida de capital. Free 2011 tax forms Rescate antes del vencimiento. Free 2011 tax forms   Si un bono local o estatal emitido antes del 9 de junio de 1980 se rescata antes de su vencimiento, entonces el OID no le está sujeto a impuestos a usted. Free 2011 tax forms   Si un bono local o estatal emitido después del 8 de junio de 1980 se rescata antes de su vencimiento, entonces la parte del OID que generó ingresos mientras tuvo el bono no le está sujeto a impuestos a usted. Free 2011 tax forms Sin embargo, tiene que declarar la parte no devengada del OID como ganancia de capital. Free 2011 tax forms Ejemplo. Free 2011 tax forms El 2 de julio de 2002, fecha de emisión, usted compró un bono municipal de 6% a 20 años por $800. Free 2011 tax forms La cantidad nominal del bono fue $1,000. Free 2011 tax forms El descuento de $200 se atribuyó al OID. Free 2011 tax forms En el momento en que se emitió el bono, el emisor no tenía intención de rescatarlo antes de su vencimiento. Free 2011 tax forms El bono fue rescatable en su cantidad nominal después de 10 años de la fecha de emisión. Free 2011 tax forms El emisor rescató el bono al término de 11 años (2 de julio de 2013) por la cantidad nominal de $1,000, más los intereses anuales devengados de $60. Free 2011 tax forms El OID de $73, obtenido durante el tiempo que tuvo el bono, no está sujeto a impuestos. Free 2011 tax forms Los intereses anuales devengados de $60 tampoco están sujetos a impuestos. Free 2011 tax forms Sin embargo, tiene que declarar la parte no devengada del OID ($127) como ganancia de capital. Free 2011 tax forms Instrumentos de deuda a largo plazo emitidos después de 1954 y antes del 28 de mayo de 1969 (o antes del 2 de julio de 1982 si son instrumentos de gobierno). Free 2011 tax forms   Si vende, canjea o rescata para obtener ganancia uno de estos instrumentos de deuda, el ingreso ordinario será la parte de la ganancia que no sea superior a la parte proporcional del OID al momento de la venta o rescate. Free 2011 tax forms El resto de la ganancia es ganancia de capital. Free 2011 tax forms Sin embargo, si hubo intención de rescatar el instrumento de deuda antes de su vencimiento, toda la ganancia que no supere el total del OID se tratará como ingreso ordinario al momento de la venta. Free 2011 tax forms Este trato de ganancia sujeta a impuestos también es aplicable a los instrumentos de sociedades anónimas emitidos después del 27 de mayo de 1969, conforme a un acuerdo escrito vinculante a partir del 27 de mayo de 1969, y en todo momento después de esta fecha. Free 2011 tax forms Instrumentos de deuda a largo plazo emitidos después del 27 de mayo de 1969 (o después del 1 de julio de 1982 si son instrumentos de gobierno). Free 2011 tax forms   Si es dueño de uno de estos instrumentos de deuda, tiene que incluir una parte del OID en su ingreso bruto cada año que posee el instrumento. Free 2011 tax forms Su base de dicho instrumento de deuda aumenta con la cantidad del OID que incluyó en sus ingresos brutos. Free 2011 tax forms Consulte Descuento de la Emisión Original (OID) en el capítulo 7 para obtener información acerca del OID que tiene que declarar en su declaración de impuestos. Free 2011 tax forms   Si vende o canjea el instrumento de deuda antes de su vencimiento, la ganancia que obtiene es ganancia de capital. Free 2011 tax forms Sin embargo, si al momento de la emisión original del instrumento hubo una intención de rescatarlo antes de su vencimiento, normalmente la ganancia es ganancia ordinaria hasta el límite del total del OID menos las cantidades del OID que previamente se incluyeron en sus ingresos. Free 2011 tax forms En este caso, el resto de la ganancia es ganancia de capital. Free 2011 tax forms Bonos con descuento en el mercado. Free 2011 tax forms   Si el instrumento de deuda tiene descuento en el mercado y usted optó por incluir en el ingreso el descuento a medida que se acumulaba, aumente su base en el instrumento de deuda por el descuento acumulado para calcular la pérdida o ganancia de capital sobre la enajenación. Free 2011 tax forms Si optó por no incluir en el ingreso el descuento a medida que se acumulaba, tiene que declarar la ganancia como ingreso ordinario de intereses hasta el monto del descuento comercial acumulado del instrumento. Free 2011 tax forms El resto son ganancias de capital. Free 2011 tax forms Consulte Market Discount Bonds (Bonos de descuento en el mercado) en el capítulo 1 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms   Se aplica una regla diferente a los bonos con descuento en el mercado emitidos antes del 19 de julio de 1984 y comprados por usted antes del 1 de mayo de 1993. Free 2011 tax forms Consulte Market discount bonds (Bonos de descuento en el mercado) bajo Discounted Debt Instruments (Instrumentos de deuda descontados) en el capítulo 4 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Redención de instrumento de deuda. Free 2011 tax forms   Las cantidades recibidas por la redención de un instrumento de deuda se tratan del mismo modo que si hubiera vendido o canjeado dicho instrumento. Free 2011 tax forms Pagarés de personas físicas. Free 2011 tax forms   Si mantiene la deuda de una persona física que se emitió con OID después del 1 de marzo de 1984, generalmente tiene que incluir el OID en su ingreso actual, y las pérdidas o ganancias sobre la venta o redención de la deuda son, por lo general, pérdidas o ganancias de capital. Free 2011 tax forms Se aplica una excepción a este caso si la deuda es un préstamo entre personas físicas y se satisfacen los requisitos siguientes: El prestamista no se dedica al negocio de prestar dinero. Free 2011 tax forms La cantidad del préstamo, más la cantidad de los préstamos anteriores pendientes, es $10,000 o menos. Free 2011 tax forms La evasión de impuestos federales no es uno de los principales objetivos del préstamo. Free 2011 tax forms   Si corresponde la excepción, o si la deuda fue emitida antes del 2 de marzo de 1984, usted no incluye el OID en sus ingresos actuales. Free 2011 tax forms Cuando venda o rescate la deuda, la parte de su ganancia que no sea superior a la parte devengada del OID en ese momento es ingreso ordinario. Free 2011 tax forms El resto de la ganancia, si la hay, es ganancia de capital. Free 2011 tax forms Las pérdidas sobre las ventas o rescates son pérdidas de capital. Free 2011 tax forms Depósito en Instituciones Financieras Insolventes o en Quiebra Si pierde dinero que tenga depositado en un banco, cooperativa de crédito u otra institución financiera que ya no es solvente o está en bancarrota, tal vez pueda deducir su pérdida en una de las tres maneras siguientes: Pérdida ordinaria. Free 2011 tax forms Pérdida fortuita. Free 2011 tax forms Deuda incobrable no comercial (pérdida de capital a corto plazo). Free 2011 tax forms  Para más información, vea Deposit in Insolvent or Bankrupt Financial Institution (Depósito en institución financiera insolvente o en quiebra) en el capítulo 4 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Venta de Anualidad Se considera ingreso ordinario la parte de una ganancia sobre la venta de un contrato de anualidad antes de su fecha de vencimiento y que se basa en los intereses acumulados en el contrato. Free 2011 tax forms Pérdidas en Acciones Conforme a la Sección 1244 (Pequeño Negocio) Usted puede deducir su pérdida proveniente de la venta, canje o falta de valor de acciones conforme a la sección 1244 como una pérdida ordinaria en vez de una pérdida de capital. Free 2011 tax forms Declare la pérdida en la línea 10 del Formulario 4797. Free 2011 tax forms Toda ganancia sobre acciones conforme a la sección 1244 es ganancia de capital si las acciones son bienes de capital en su mano. Free 2011 tax forms Declare la ganancia en el Formulario 8949. Free 2011 tax forms Consulte Losses on Section 1244 (Small Business) Stock (Pérdidas de acciones (de pequeño negocio) conforme a la sección 1244), en el capítulo 4 de la Publicación 550, en inglés. Free 2011 tax forms Si desea obtener más información sobre el Formulario 8949 y el Anexo D (Formulario 1040), vea Cómo Declarar Ganancias y Pérdidas de Capital en el capítulo 16. Free 2011 tax forms Además, vea el Anexo D (Formulario 1040), el Formulario 8949 y sus instrucciones por separado, en inglés. Free 2011 tax forms Período de Tenencia Si vendió o canjeó bienes de inversión, tiene que determinar el período de tenencia de los bienes. Free 2011 tax forms Su período de tenencia determina si una pérdida o ganancia de capital fue a corto o largo plazo. Free 2011 tax forms Corto o largo plazo. Free 2011 tax forms   Si mantiene bienes de inversión por más de 1 año, las pérdidas o ganancias de capital son a largo plazo. Free 2011 tax forms Si mantiene bienes por 1 año o menos, las pérdidas o ganancias de capital son a corto plazo. Free 2011 tax forms   Para determinar el tiempo en que tuvo bienes de inversión, empiece a contar a partir del día siguiente a la fecha en que adquirió los bienes. Free 2011 tax forms El día en que enajenó los bienes forma parte del período de tenencia. Free 2011 tax forms Ejemplo. Free 2011 tax forms Si compró bienes de inversión el 6 de febrero de 2012 y los vendió el 6 de febrero de 2013, el período de tenencia no es superior a un 1 año y, por lo tanto, tiene pérdida o ganancia de capital a corto plazo. Free 2011 tax forms Si vendió los bienes el 7 de febrero de 2013, el período de tenencia es superior a un 1 año y, por lo tanto, tiene una pérdida o ganancia de capital a largo plazo. Free 2011 tax forms Valores cotizados en un mercado establecido. Free 2011 tax forms   En lo que respecta a valores cotizados en un mercado de valores establecido, el período de tenencia comienza el día siguiente a la fecha de transacción en que compró los valores y termina en la fecha de transacción en que los vendió. Free 2011 tax forms    No confunda la fecha de transacción con la fecha de liquidación, para la cual es la fecha en que se tienen que entregar las acciones y se tiene que efectuar el pago. Free 2011 tax forms Ejemplo. Free 2011 tax forms Usted es contribuyente con base de método de efectivo y año natural para la presentación de su declaración. Free 2011 tax forms El 30 de diciembre de 2013, vendió acciones con ganancias. Free 2011 tax forms Según las reglas de la bolsa, la venta se cerró con la entrega de las acciones 4 días comerciales después de la venta, el 6 de enero de 2014. Free 2011 tax forms Recibió el pago del valor de la venta el mismo día. Free 2011 tax forms Declare la ganancia en la declaración del año 2013, aunque haya recibido el pago en el año 2014. Free 2011 tax forms La ganancia es a largo o corto plazo dependiendo de si tuvo las acciones más de un año. Free 2011 tax forms Su período de tenencia terminó el 30 de diciembre. Free 2011 tax forms Si hubiera vendido las acciones con pérdidas, también habría declarado las pérdidas en su declaración del año 2013. Free 2011 tax forms Pagarés y bonos del Tesoro de los Estados Unidos. Free 2011 tax forms   El período de tenencia de pagarés y bonos de los EE. Free 2011 tax forms UU. Free 2011 tax forms vendidos en subasta en base a su rendimiento se inicia el día después de que el Secretario del Tesoro, mediante comunicados de prensa, dé notificación a los postores cuyas ofertas hayan sido aceptadas. Free 2011 tax forms El período de tenencia de pagarés y bonos de los EE. Free 2011 tax forms UU. Free 2011 tax forms con rendimiento determinado vendidos en base a suscripciones se inicia el día después de que se presente la suscripción. Free 2011 tax forms Servicio de inversión automático. Free 2011 tax forms   Al determinar el período de tenencia de acciones compradas a través del banco u otro agente, se considera que las acciones enteras se compraron al inicio y las acciones fraccionarias se compraron al final. Free 2011 tax forms El período de tenencia de usted comienza el día siguiente de la fecha de compra del banco. Free 2011 tax forms Si una acción se compró en más de una fecha de compra, el período de tenencia de esa acción es un período de tenencia dividido. Free 2011 tax forms Se considera que se compró una parte de esa acción en cada fecha en que el banco haya comprado la acción con pagos procedentes de fondos disponibles. Free 2011 tax forms Canjes no sujetos a impuestos. Free 2011 tax forms   Si adquiere bienes de inversión en un canje por otros bienes de inversión y la base de los nuevos bienes está determinada, en su totalidad o en parte, por la base de los antiguos bienes, el período de tenencia de los nuevos bienes comienza el día siguiente de la fecha en que adquirió los antiguos bienes. Free 2011 tax forms Bienes recibidos como regalo. Free 2011 tax forms   Si recibe un regalo de bienes y la base se determina por la base ajustada del donante, se considera que el período de tenencia ha empezado el mismo día en que empezó el período de tenencia del donante. Free 2011 tax forms   Si la base está determinada por el valor justo de mercado de los bienes, el período de tenencia comienza el día siguiente de la fecha del regalo. Free 2011 tax forms Bienes heredados. Free 2011 tax forms   Por lo general, si usted heredó bienes de inversión, su ganancia o pérdida de capital en cualquier enajenación que realice luego con ese bien es una ganancia o pérdida de capital a largo plazo. Free 2011 tax forms Esto es así independientemente de cuánto tiempo usted tuvo el bien como su propiedad. Free 2011 tax forms Sin embargo, si usted heredó los bienes de alguien que falleció en el 2010, vea la información que aparece a continuación. Free 2011 tax forms Bienes heredados de una persona que falleció en el año 2010. Free 2011 tax forms   Si hereda bienes de inversión de un difunto que falleció en el año 2010, y el albacea del patrimonio del difunto optó por presentar el Formulario 8939, consulte la información provista por el albacea o vea la Publicación 4895, Tax Treatment of Property Acquired From a Decedent Dying in 2010 (Trato tributario de bienes adquiridos de un difunto que falleció en 2010), en inglés, para determinar su período de tenencia. Free 2011 tax forms Bienes raíces comprados. Free 2011 tax forms   Para calcular el tiempo que tuvo bienes raíces comprados conforme a un contrato incondicional, empiece a contar el día después de la fecha en que recibió el título de los bienes o la fecha después de la que tomó posesión de los bienes y asumió las obligaciones y privilegios de propietario, lo que sucediera primero. Free 2011 tax forms Sin embargo, aceptar la entrega o tomar posesión de bienes raíces conforme a un contrato de opción no es suficiente para comenzar el período de tenencia. Free 2011 tax forms El período de tenencia no puede comenzar hasta que haya un contrato de venta real. Free 2011 tax forms El período de tenencia del vendedor no puede terminar antes de esa fecha. Free 2011 tax forms Si recupera la posesión de bienes raíces. Free 2011 tax forms   Si vende bienes raíces pero retiene un derecho prendario a los mismos, y más adelante recupera la posesión de dichos bienes raíces según los términos del contrato de venta, el período de tenencia correspondiente a una venta posterior abarca el período durante el cual fue dueño de los bienes raíces antes de la primera venta y el período después de que haya recuperado la posesión de los mismos. Free 2011 tax forms El período de tenencia no incluye el período entre la primera venta y la recuperación de la posesión de los bienes raíces. Free 2011 tax forms Es decir, no incluye el período durante el cual el primer comprador fue dueño de dichos bienes raíces. Free 2011 tax forms Dividendos de acciones. Free 2011 tax forms   El período de tenencia de las acciones que usted recibió como dividendo de acciones sujeto a impuestos comienza en la fecha de distribución. Free 2011 tax forms   El período de tenencia de acciones nuevas que recibió como dividendo de acciones no sujeto a impuestos comienza el mismo día que el período de tenencia de las antiguas acciones. Free 2011 tax forms Esta regla también se aplica a acciones adquiridas en una “escisión”, lo cual es una distribución de acciones o valores en una sociedad anónima controlada. Free 2011 tax forms Derechos de suscripción no sujetos a impuestos. Free 2011 tax forms   El período de tenencia de derechos de suscripción no sujetos a impuestos comienza el mismo día que el período de tenencia de las acciones precedentes. Free 2011 tax forms El período de tenencia de acciones adquiridas a través del ejercicio de derechos de suscripción comienza en la fecha en que se ejerció el derecho. Free 2011 tax forms Deudas Incobrables no Empresariales Si alguien le debe dinero que usted no puede cobrar, entonces tiene una deuda incobrable. Free 2011 tax forms Tal vez pueda deducir la cantidad adeudada cuando calcule su impuesto para el año en que la deuda pierda todo su valor. Free 2011 tax forms Normalmente, las deudas incobrables no empresariales son deudas incobrables que no obtuvo en el transcurso de la operación de su ocupación o negocio, y son deducibles como pérdidas de capital a corto plazo. Free 2011 tax forms Para que las deudas incobrables no comerciales sean deducibles, tienen que perder totalmente su valor. Free 2011 tax forms No puede deducir una deuda no comercial que ha perdido sólo parte de su valor. Free 2011 tax forms Requisito de deuda genuina. Free 2011 tax forms   Una deuda tiene que ser genuina para que pueda deducir la pérdida. Free 2011 tax forms Una deuda es genuina si surge de una relación deudor−acreedor que se basa en una obligación válida y ejecutable de reembolsar una suma de dinero fija o determinable. Free 2011 tax forms Requisito de base en la deuda incobrable. Free 2011 tax forms    Para deducir una deuda incobrable, tiene que tener una base en la misma, es decir, tiene que haber incluido previamente la cantidad en sus ingresos o haber prestado su efectivo. Free 2011 tax forms Por ejemplo, no puede declarar una deducción por deuda incobrable por una pensión por orden judicial para hijos menores que su ex cónyuge no haya pagado. Free 2011 tax forms Si es contribuyente con base de método a base de efectivo (como la mayoría de las personas físicas), normalmente no puede declarar una deducción por deuda incobrable por sueldos, salarios, alquileres, honorarios, intereses, dividendos y conceptos similares no pagados. Free 2011 tax forms Cuándo son deducibles las deudas incobrables. Free 2011 tax forms   Puede tomar una deducción por deuda incobrable sólo en el año en que la deuda pierde su valor. Free 2011 tax forms No tiene que esperar el vencimiento de una deuda para saber si ha perdido su valor. Free 2011 tax forms Una deuda pierde su valor cuando ya no cabe la posibilidad de que se pague la cantidad adeudada. Free 2011 tax forms   No es necesario llevar el asunto ante los tribunales si puede demostrar que la deuda sería incobrable a pesar de una sentencia de compensación monetaria dictada por un tribunal. Free 2011 tax forms Sólo tiene que demostrar que ha tomado medidas razonables para cobrar la deuda. Free 2011 tax forms En la mayoría de los casos, la quiebra del deudor demuestra suf